Mysteel 煤礦數(shù)據(jù)與國家統(tǒng)計局產(chǎn)量數(shù)據(jù)的一致性與協(xié)整關(guān)系研究 —— 以陜西與山西為例

隨著煤炭產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化與綠色低碳轉(zhuǎn)型的深入推進(jìn)，煤炭產(chǎn)量的實時監(jiān)測與數(shù)據(jù)一致性評估已成為政策制定、市場研判與企業(yè)決策的關(guān)鍵基礎(chǔ) 本報告基于 Mysteel 對全國主要煤炭礦山開展的實地調(diào)研數(shù)據(jù)展開研究，旨在從統(tǒng)計角度驗證其與國家統(tǒng)計局發(fā)布的官方原煤產(chǎn)量數(shù)據(jù)之間的一致性與長期關(guān)系截至 2024 年，Mysteel 數(shù)據(jù)涵蓋 985 家煤礦樣本，其中包括 462 家動力煤礦山（主要集中在內(nèi)蒙古、山西、陜西、新疆等主產(chǎn)區(qū)，核定產(chǎn)能約 21.9 億噸/年，占全國動力煤產(chǎn)能的約 65%）以及 523 家煉焦煤礦山（覆蓋全國六大區(qū)域，核定產(chǎn)能約 8.2 億噸/年，占全國煉焦煤產(chǎn)能的約 64%）。

調(diào)研數(shù)據(jù)

山東能源兗礦其能四號露天礦“見煤”，新疆準(zhǔn)東再添千萬噸級煤炭“巨無霸”

礦區(qū)位于準(zhǔn)東開發(fā)區(qū)火燒山產(chǎn)業(yè)園五彩灣片區(qū)，井田面積96.88平方公里，可采煤層6層（含4層露天可采煤層），平均總煤厚46.79米，可采原煤量達(dá)29.6億噸主產(chǎn)優(yōu)質(zhì)不粘煤，具有低灰、低硫、低磷、高熱值、高油產(chǎn)率等特點，既是優(yōu)質(zhì)動力煤、民用煤，更是煤制烯烴項目的核心原料保障，對延伸新疆煤炭產(chǎn)業(yè)鏈、推動區(qū)域能源升級意義重大 攻堅克難：戈壁灘上的“建設(shè)加速度” 自2025年2月14日取得生態(tài)環(huán)境部環(huán)評批復(fù)以來，面對戈壁灘惡劣的自然環(huán)境與緊迫工期，兗礦其能建設(shè)團隊以“開局即決戰(zhàn)、起步即沖刺”的拼勁，科學(xué)組織、精準(zhǔn)施策，通過“倒排工期、掛圖作戰(zhàn)”，將任務(wù)細(xì)化到天、責(zé)任落實到人，跑出了項目建設(shè)“加速度”。

原料

Mysteel盤點：山西噴吹煤價格震蕩運行

市場仍然處于下行階段，煤價跌幅縮小，緩慢下跌庫存累積明顯，反制煤價進(jìn)一步下跌下有鋼廠鐵水高位回落，需求縮減以及買漲不買跌的情況下，貿(mào)易活躍度明顯降低，市場氛圍冷淡 港口噴吹煤、燒結(jié)煤價格暫穩(wěn)運行供應(yīng)方面，俄羅斯礦山供應(yīng)寬松，國內(nèi)詢貨積極性不高，預(yù)計短期弱穩(wěn)運行國內(nèi)供應(yīng)方面，區(qū)域內(nèi)煤企產(chǎn)量維持正常，開工率高位，供應(yīng)充足，長治屯留噴吹原煤價格上漲16元/噸，低質(zhì)煤價格上漲，精煤價格有所回落港口動力煤方面多數(shù)貿(mào)易商認(rèn)為煤價后期走勢以陰跌為主，同時下游需求難以改觀，貿(mào)易煤成交稀少，港口去庫速度慢。

盤點

Mysteel: 4月7日噴吹煤、燒結(jié)煤港口現(xiàn)貨價格行情

Mysteel煤焦：7日港口噴吹煤、燒結(jié)煤價格暫穩(wěn)運行供應(yīng)方面，俄羅斯進(jìn)口噴吹煤發(fā)往國內(nèi)長協(xié)貨居多，目前各貿(mào)易商均無大量庫存，保持輕裝運行國內(nèi)市場方面，長治古城原煤繼續(xù)拍漲10元/噸，成交均價670元/噸晉城市場噴吹庫存仍在高位，供應(yīng)局面寬松，對煤價仍有壓制今日焦炭開啟第一輪提漲，但期貨盤面跌價不止，市場對此輪焦炭上漲持有懷疑態(tài)度港口動力煤方面，環(huán)渤海八港庫存2832萬噸，日環(huán)比減少1萬噸，港口庫存基數(shù)較大，在市場交易較不活躍的情況下，動力煤價上漲難度仍存。

日評

Mysteel年報：2025年國內(nèi)動力煤價格重心或略有上移

據(jù)3月15日，Mysteel462家動力煤礦山數(shù)據(jù)顯示，全國煤礦樣本開工率為94.87%，較節(jié)前增長14.51%，主產(chǎn)地煤礦開工供應(yīng)恢復(fù)顯著另外，2月9日山西省開展煤礦“三超”和隱蔽工作面專項整治工作，對所有正常生產(chǎn)建設(shè)煤礦、具備生產(chǎn)條件的停工停產(chǎn)煤礦進(jìn)行排查，對煤礦超能力生產(chǎn)下達(dá)全年、每月的原煤生產(chǎn)計劃任務(wù)，限制月度、年度原煤超產(chǎn)的量不得超過核定生產(chǎn)能力上限的10%3月31日，山西省人民政府辦公廳印發(fā)了《2024年山西省煤炭穩(wěn)產(chǎn)穩(wěn)供工作方案》，提出確保安全生產(chǎn)前提下，2024年全省煤炭產(chǎn)量穩(wěn)定在13億噸左右。

煤焦熱點

Mysteel參考丨2024年煉焦煤市場運行情況回顧

圖5：澳遠(yuǎn)期主焦煤與國內(nèi)主焦煤價差（單位：元/噸） 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 二、2024年供需回顧 1.供應(yīng)板塊微增 國內(nèi)市場，2024年全國范圍內(nèi)原煤產(chǎn)量呈小幅回升趨勢，據(jù)統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1-9月全國原煤產(chǎn)量共計34.76億噸，同比增加3363萬噸，增幅0.98%，而增量主要來自于新疆，1-9月新疆原煤產(chǎn)量增加5697萬噸，增幅18.03%，其次為貴州、內(nèi)蒙古、陜西等排名前列城市，同比增量分別為7.3%、4.6%、2.2%，增量煤種重點體現(xiàn)在動力煤，而主產(chǎn)區(qū)山西和黑龍江降幅最大，其中山西省1-9月原煤產(chǎn)量為9.3億噸，同比減少8074萬噸，降幅為8.2%，主要原因是上半年山西執(zhí)行“三超”等一系列安全檢查政策抑制了一部分產(chǎn)量，下半年生產(chǎn)好轉(zhuǎn)但同比依然有不少減量，減產(chǎn)煤種多數(shù)來自煉焦煤和煉焦配煤；黑龍江省1-9月原煤產(chǎn)量為3788.9萬噸，同比減少1302萬噸，降幅高達(dá)26.2%，主要原因是今年黑龍江范圍內(nèi)受安全檢查和事故影響停產(chǎn)較多，尤其地方焦煤礦復(fù)產(chǎn)進(jìn)度慢、停產(chǎn)時間長、停產(chǎn)范圍廣，對全年產(chǎn)量產(chǎn)生較大影響。

Mysteel參考

中輝期貨：供需雙強，四季度煤價或以穩(wěn)為主

國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2024年10月份，中國原煤產(chǎn)量為41180.3萬噸，同比增長4.6%；1~10月累計產(chǎn)量為389206.7萬噸，同比增長1.2%在煤炭供應(yīng)保持穩(wěn)定的同時，國家加大宏觀調(diào)控力度，力保煤價運行在合理區(qū)間9月中下旬，北方多地開始冬儲，產(chǎn)業(yè)企業(yè)主動補充動力煤庫存，煤價一度升至階段性高點，當(dāng)時秦皇島動力煤（Q5500）報價達(dá)871.0元/噸相關(guān)部門及時出臺政策，引導(dǎo)煤炭主產(chǎn)區(qū)積極增產(chǎn)，改善供需關(guān)系，抑制煤價走高。

原料

Mysteel：動力煤礦山開工保持高位 產(chǎn)地煤價稍有分化

本周，Mysteel統(tǒng)計全國462家礦山產(chǎn)能利用率98.1%，環(huán)比增0.7個百分點；原煤庫存206.9萬噸，環(huán)比降17萬噸主產(chǎn)區(qū)受非電和民用取暖用煤需求支撐，部分區(qū)域市場供銷情況保持均衡，市場銷售價格漲跌互現(xiàn)，北港庫存總量被動累高，市場供格局需偏寬松，對煤價壓制作用較為明顯，漲價煤礦市場接受度偏弱具體市場來看： 一、陜西區(qū)域煤礦產(chǎn)銷情況 據(jù)本周Mysteel動力煤礦山數(shù)據(jù)顯示，陜西地區(qū)樣本開工率98.4%，周環(huán)比增0.1%，區(qū)域內(nèi)大部分煤礦正常生產(chǎn)銷售，因煤礦設(shè)備檢修、安全檢查等原因而短期停產(chǎn)的現(xiàn)象稍有增多，市場煤供應(yīng)小有波動。

煤焦熱點

Mysteel：策克口岸進(jìn)口蒙煤走訪調(diào)研報告

巴音煤的優(yōu)勢在于粘結(jié)高，能達(dá)到100多，煤質(zhì)強度33，高的36-37，該煤種主要灰分變化較大礦上預(yù)計有5億噸儲量，規(guī)劃井工開采產(chǎn)能到150萬噸，無法采用大型機器開采，平均煤層7-8米，表層為動力煤，目前開采到第九層我們今年預(yù)計能通關(guān)70-80萬噸，委托報關(guān)，倉儲使用的博源和龐泉的監(jiān)管庫，收稅采樣報關(guān)核銷后，參考子長肥煤和氣肥煤價格，現(xiàn)貨臨時定價銷售，主要流向山西、寧夏、哈密、也直接供酒鋼、寶豐、內(nèi)蒙黑貓，基本都走原煤，主要用于化工焦和1/3焦的煉制。

煤焦熱點

【華夏時報】上半年煤企盈利大幅縮水！四大龍頭同比少賺94億元

兗礦能源上半年生產(chǎn)商品煤6908萬噸，同比增加8.2%；銷售煤炭6788萬噸，同比增加2.9% 但整體來看，2024年上半年，煤炭市場“量價齊跌”，總體情況不如去年同期在安全監(jiān)管不斷加碼、煤炭需求不足、進(jìn)口煤沖擊等多重因素影響下，我國原煤產(chǎn)量出現(xiàn)了小幅下滑，規(guī)模以上企業(yè)原煤產(chǎn)量22.7億噸，同比減少1.7% 后期煤價如何走？ 張雯雯告訴《華夏時報》記者，“進(jìn)入三季度后，國內(nèi)煤炭供應(yīng)仍偏寬松，進(jìn)口煤價格優(yōu)勢明顯，預(yù)計后期沿海地區(qū)對動力煤進(jìn)口量將維持高位；需求方面，下游電廠化工等用煤企業(yè)對于供應(yīng)端不存在擔(dān)憂，在短期內(nèi)煤炭沒有大幅拉漲的預(yù)期下，庫存控制維持常規(guī)水平，無大規(guī)模集中補庫行為。

媒體報道

Mysteel：國內(nèi)無煙噴吹煤價格走勢分析

鋼鐵市場仍在交易脆弱性、焦慮感和不可理解性，疊加起來，已經(jīng)形成超跌從目前行情來看，近期鋼價快速回落，從下游需求來看，雖因自身廠內(nèi)高庫存及成品需求速度較慢影響，生產(chǎn)依舊受一定壓制，但逢低補庫的意愿尚存，另外8月份傳統(tǒng)消費淡季影響逐步縮減，后期需求環(huán)境有望得到一定改善，屆時下游生產(chǎn)積極性或有所增加，成本方面，鋼企依然大幅虧損狀態(tài)，鋼廠挺價情緒進(jìn)一步增強 從市場規(guī)律來看，利空出盡之后，煤價大概率觸底，無煙煤價格不用過度悲觀，理由如下，近期古城原煤觸及近三年來的最低點，煤價跌幅有限，動力煤價格延續(xù)平穩(wěn)，北港庫存不高，煙煤噴吹煤價差與無煙噴吹煤價差進(jìn)一步縮小，底部支撐仍在。

煤焦熱點

Mysteel: 7月15日噴吹煤、燒結(jié)煤港口現(xiàn)貨價格行情

15日港口市場噴吹煤、燒結(jié)煤價格暫穩(wěn)運行產(chǎn)地方面，山西市場噴吹煤供應(yīng)正常，長治古城噴吹原煤競拍成交均價較上期相近，山西市場噴吹高價資源價格下跌；俄羅斯噴吹煤受制裁嚴(yán)重，國內(nèi)進(jìn)口噴吹供應(yīng)偏緊，港口噴吹庫存保持中低位國內(nèi)燒結(jié)可以滿足需求的情況下進(jìn)口燒結(jié)量相對偏少，港口燒結(jié)庫存呈低位需求方面，鋼廠鐵水產(chǎn)量見頂，鋼材價格震蕩波動，可用庫存保持低位；動力煤港口價格今日有所下跌，下游需求持續(xù)低迷，預(yù)計短期港口噴吹、燒結(jié)價格將維持震蕩偏弱運行。

日評

Mysteel: 7月12日噴吹煤、燒結(jié)煤港口現(xiàn)貨價格行情

Mysteel煤焦：12日港口市場噴吹煤、燒結(jié)煤價格暫穩(wěn)運行產(chǎn)地方面，山西市場噴吹煤供應(yīng)正常，長治郭莊噴吹原煤競拍成交溢價明顯，近日競拍流拍率明顯下降，山西市場噴吹價格漲跌互現(xiàn)；俄羅斯噴吹煤受制裁嚴(yán)重，導(dǎo)致市場對澳洲噴吹的需求上漲，國內(nèi)進(jìn)口噴吹供應(yīng)偏緊，港口噴吹庫存保持中低位晉城市場燒結(jié)末煤漲30元/噸，國內(nèi)燒結(jié)可以滿足需求的情況下進(jìn)口燒結(jié)量相對偏少，港口燒結(jié)庫存呈低位需求方面，鋼廠鐵水產(chǎn)量見頂，鋼材價格震蕩波動，可用庫存保持低位；動力煤港口價格仍在僵持不下，下游補庫節(jié)奏緩慢，預(yù)計短期港口噴吹、燒結(jié)價格將維持震蕩偏弱運行。

日評

Mysteel: 7月10日噴吹煤、燒結(jié)煤港口現(xiàn)貨價格行情

Mysteel煤焦：10日港口市場噴吹煤、燒結(jié)煤價格暫穩(wěn)運行產(chǎn)地方面，山西市場噴吹煤供應(yīng)穩(wěn)定，部分原煤價格上漲；俄羅斯噴吹煤受制裁嚴(yán)重，導(dǎo)致市場對澳洲噴吹的需求上漲，國內(nèi)進(jìn)口噴吹供應(yīng)偏緊，港口噴吹庫存保持中低位晉城市場今日燒結(jié)煤價漲跌互現(xiàn)，線上競拍末煤溢價明顯，國內(nèi)燒結(jié)可以滿足需求的情況下進(jìn)口燒結(jié)量相對偏少，港口燒結(jié)庫存呈低位需求方面，鋼廠鐵水產(chǎn)量見頂，可用庫存保持平穩(wěn)；動力煤港口成交價格持續(xù)小幅探漲，但下游整體采購節(jié)奏偏緩，需求不高，預(yù)計短期港口噴吹、燒結(jié)價格將維持震蕩偏弱運行。

日評

Mysteel半年報：2024下半年國內(nèi)動力煤價格或維持窄幅震蕩走勢

市場對于后市供需格局寬松預(yù)期已達(dá)一致，下游電廠化工等用煤企業(yè)對于供應(yīng)端不存在擔(dān)憂，庫存控制維持常規(guī)水平，無大規(guī)模集中補庫行為 展望后市，下半年山西省煤炭產(chǎn)量存小幅增長的預(yù)期，同時《2024－2025年節(jié)能降碳行動方案》對非電行業(yè)用煤需求的壓制也將逐漸顯現(xiàn)，預(yù)計下半年動力煤價格整體震蕩偏弱運行，間歇性由于下游補庫等原因價格會有小反彈，但同時考慮到進(jìn)口量繼續(xù)在高位水平運行，國內(nèi)原煤產(chǎn)量同比增速將有恢復(fù)，且各環(huán)節(jié)庫存高位，供應(yīng)端較為充裕，預(yù)計煤價整體上行空間或較有限，無論向上還是向下，都難有大的趨勢性行情。

月評

原料市場2024年走勢如何？

在“雙碳”戰(zhàn)略背景下，煤企建礦的意愿并不強，受限制較多，或?qū)⑾?em class='keyword'>制煤礦產(chǎn)能的進(jìn)一步釋放預(yù)計2024年原煤及動力煤產(chǎn)量或?qū)⑽⒎鲩L 煤炭國際貿(mào)易存在不確定性在全球主要煉焦煤產(chǎn)煤國產(chǎn)量進(jìn)入下降通道的大背景下，蒙古國對煉焦煤出口貿(mào)易進(jìn)行調(diào)整，2023年10月15日蒙古國政府第362號決議提出，ETT公司自2023年9月30日后終止邊境交貨長協(xié)合同，此前執(zhí)行坑口價、邊境價和線上競拍3種合同，此后，口岸絕大部分貿(mào)易企業(yè)從蒙古國進(jìn)口煤炭只能從蒙古國證券交易所競拍獲得。

爐料

Mysteel：下游需求欠佳 長治煉焦配煤價格延續(xù)弱勢

競拍方面 本周煉焦配煤競拍價格仍延續(xù)弱勢，部分煤種多次降低起拍價后有成交，后半周隨著個別動力煤用戶進(jìn)場采購，原煤成交情況略微好轉(zhuǎn)，但中間洗煤及貿(mào)易企業(yè)受利潤限制，采購積極性仍偏低。

日評

Mysteel：4月PMI指數(shù)環(huán)比回落2.7個百分點，已降至榮枯線以下【2023年4月中國制造業(yè)供給指數(shù)（MMSI）點評】

4月煤炭行業(yè)供給指數(shù)為161.66，同比增長5.14%，環(huán)比減少8.57%焦煤方面，供應(yīng)端，1-3月份，生產(chǎn)原煤11.5億噸，同比增長5.5%；3月進(jìn)口焦煤964.7萬噸，同比增長156.4%，供應(yīng)逐漸趨于寬松；需求端，焦鋼企業(yè)對后市較為悲觀，多減緩采購節(jié)奏，煤礦庫存周環(huán)比增加9.9萬噸，供應(yīng)壓力開始顯現(xiàn)，價格下跌；動力煤方面，供給端，內(nèi)貿(mào)煤炭產(chǎn)量已創(chuàng)歷史新高，表明我國有足夠的煤炭供給能力應(yīng)對需求變動，煤炭供應(yīng)較為充足；需求端，步入夏季，居民制冷用電需求繼續(xù)北移，加上我國經(jīng)濟持續(xù)向好，工業(yè)增長對電煤消費形成有力拉動，火力發(fā)電大概率增強。

產(chǎn)業(yè)分析

內(nèi)蒙古自治區(qū)首宗化工原料用煤礦業(yè)權(quán)成功出讓

內(nèi)蒙古自治區(qū)納林河礦區(qū)巴彥柴達(dá)木井田位于鄂爾多斯市烏審旗，面積115.4319平方公里，煤炭資源量21.31億噸，規(guī)劃生產(chǎn)能力1000萬噸/年該井田的勘查開發(fā)利用，將為中石化長城能源化工（內(nèi)蒙古）有限公司80萬噸/年煤制烯烴升級示范項目提供優(yōu)質(zhì)、充足的原煤供應(yīng) 納林河巴彥柴達(dá)木井田煤炭探礦權(quán)市場化出讓順利完成，標(biāo)志著自治區(qū)深入推進(jìn)礦產(chǎn)資源管理改革、推動煤炭礦業(yè)權(quán)競爭性出讓獲得實際成效，標(biāo)志著自治區(qū)煤炭資源領(lǐng)域違規(guī)違法問題專項整治取得重點成果，標(biāo)志著自治區(qū)已全面建立健全動力煤、化工原料用煤煤炭礦業(yè)權(quán)分類出讓制度。

爐料

Mysteel調(diào)研：內(nèi)蒙古2023焦化產(chǎn)能新增實況調(diào)研報告

受寧夏賀蘭山環(huán)保、資源枯竭等諸多因素的影響，整個寧夏未來幾年都沒有煤礦的新增產(chǎn)能動力煤銷售經(jīng)驗十多年，而焦煤銷售也是最近2年的事，位于寧夏石嘴山的2座焦煤礦，任家莊2022年產(chǎn)能核增到390萬噸，主要以高硫氣肥煤為主，紅石灣煤礦110萬噸合計焦煤產(chǎn)能500萬噸 焦企B：公司位于內(nèi)蒙古烏海市海勃灣區(qū)千里山工業(yè)園區(qū)，創(chuàng)立于2002年，擁有10家子公司，是以原煤開采、洗精煤、電煤、焦炭、化工產(chǎn)品生產(chǎn)銷售、天然氣生產(chǎn)銷售、物流運輸為一體的大型循環(huán)經(jīng)濟企業(yè)，也是烏海市首家引進(jìn)英國Davy公司甲烷化技術(shù),投資6.5億元建成了焦?fàn)t煤氣制液化天然氣即LNG、CNG、氫氣項目的企業(yè)。

煤焦熱點