出海必看！澳洲鐵礦投資×設(shè)備拓新局×非主流礦貿(mào)易——亞太大會(huì)限時(shí)鎖定

為有效降低溝通成本，為中澳的上下游客戶搭建交流合作平臺，上海鋼聯(lián)電子商務(wù)股份有限公司計(jì)劃通過一系列高效的會(huì)務(wù)活動(dòng)，幫助澳洲礦山企業(yè)增加國內(nèi)曝光度，直接對接終端買家同時(shí)亦為終端用戶以及設(shè)備供應(yīng)企業(yè)走進(jìn)西澳市場，打開與鐵礦石供應(yīng)商的對話空間，尋求未來更多投資和貿(mào)易機(jī)會(huì) 本次大會(huì)將匯聚全球礦山企業(yè)、鋼廠、貿(mào)易商、投行等行業(yè)代表，深入探討鐵礦石市場的供需格局與投資前景。

鐵礦會(huì)展

澳洲礦業(yè)公司Hancock計(jì)劃投資50億澳元開發(fā)新鐵礦！

據(jù)漢考克最新的可行性研究，貝文山鐵礦項(xiàng)目設(shè)計(jì)年產(chǎn)能1200萬噸，C1成本64美元/噸，預(yù)計(jì)項(xiàng)目投資成本50億澳元此外，該礦山將通過管道轉(zhuǎn)鐵路運(yùn)輸鐵礦石，然后從澳洲南部埃斯佩蘭斯港口（Port of Esperance）出口 圖片來源：Hancock公司官網(wǎng) 。

礦山動(dòng)態(tài)

非洲鐵礦新進(jìn)展！澳洲勘探公司在馬達(dá)加斯加鐵礦石項(xiàng)目獲380萬美元投資

5月24日據(jù)悉，澳大利亞勘探公司Akora Resources Ltd. （以下簡稱“Akora”）于22日獲380萬美元投資用于開發(fā)位于非洲馬達(dá)加斯加的鐵礦石項(xiàng)目 Akora在馬達(dá)加斯加共有4個(gè)鐵礦石項(xiàng)目：Bekisopa， Satrokala，Tratramarina，AmbodilafaBekisopa是最優(yōu)先開發(fā)的礦山，初步預(yù)估儲(chǔ)量約1.95億噸，生產(chǎn)品位在68%的鐵精粉。

礦山動(dòng)態(tài)

Mysteel：2025年五一期間全球鐵礦石市場運(yùn)行情況

此次作業(yè)將歷時(shí)9周，涉及78個(gè)反循環(huán)鉆孔（RC），旨在進(jìn)一步擴(kuò)大礦產(chǎn)資源量，提升公司市場競爭力并為投資者創(chuàng)造新機(jī)遇 五、五一假期期間基本面回顧及節(jié)后觀點(diǎn)調(diào)研 供應(yīng)端，由于澳洲個(gè)別港口泊位檢修，澳洲鐵礦石發(fā)運(yùn)量降低明顯，而巴西、非主流國家發(fā)運(yùn)量小幅增加，全球發(fā)運(yùn)量有所降低。

礦山動(dòng)態(tài)

2025年南非鐵礦石生產(chǎn)波動(dòng)下的挑戰(zhàn)與機(jī)遇

其中，Kumba公司首席執(zhí)行官M(fèi)pumi Zikalala在今年2月表示，2025年Kumba將與Transnet共同出資修復(fù)Sishen礦區(qū)至薩爾達(dá)尼亞860公里鐵路線的破損部分此外，Assmang公司旗下Khumani礦區(qū)也將在今年緊急啟動(dòng)Vaal Gamagara管道翻修的第二階段，目前公司正在解決用水緊缺問題，預(yù)計(jì)后續(xù)鐵礦石產(chǎn)量將會(huì)有所上升 此外，其他非主流產(chǎn)區(qū)產(chǎn)能增長潛力巨大，目前由中國寶武和澳洲力拓等企業(yè)共同投資開發(fā)的幾內(nèi)亞西芒杜項(xiàng)目，被認(rèn)為是未來5到10年全球鐵礦石產(chǎn)能最大的增長來源之一。

礦山動(dòng)態(tài)

吳勇：中國鋼鐵行業(yè)運(yùn)行及發(fā)展展望

接下來從超低排放、能耗雙控以及碳交易等鋼鐵行業(yè)政策進(jìn)行細(xì)致的政策分析解讀 接著吳勇先生對鐵礦石相關(guān)的內(nèi)容進(jìn)行了分享，重點(diǎn)介紹了巴西澳洲鐵礦石投資與產(chǎn)量情況近年來巴西鐵礦石投資大幅增長，2024年巴西鐵礦石產(chǎn)量和出口量已恢復(fù)至VALE潰壩前的2018年水平，而VALE目前產(chǎn)銷還遠(yuǎn)低于2018年水平，仍處于恢復(fù)之中；澳大利亞鐵礦石產(chǎn)銷總是默默創(chuàng)新高，澳大利亞鐵礦石勘探支出近年較前幾年大幅增加，創(chuàng)10多年來新高。

會(huì)議報(bào)道

日本三井斥資53億美元收購力拓羅茲嶺鐵礦項(xiàng)目

2月19日，日本三井物產(chǎn)株式會(huì)社宣布，將以53.4億美元的價(jià)格收購力拓旗下的位于西澳大利亞皮爾巴拉地區(qū)的羅茲嶺（Rhodes Ridge）鐵礦項(xiàng)目40%的股份三井將以33.34億美元的價(jià)格收購澳洲鐵礦石開發(fā)商VOC Group Limited（下簡稱“VOC”）全部擁有的該項(xiàng)目25%的權(quán)益，該交易預(yù)計(jì)將于2026年3月底完成另外，三井將計(jì)劃以20億美元的價(jià)格從澳洲投資公司 AMB Holdings Pty Ltd （下簡稱“AMB”）收購該項(xiàng)目15%的權(quán)益。

礦山動(dòng)態(tài)

瑞達(dá)期貨：鐵礦石震蕩偏強(qiáng)運(yùn)行對待

夜盤鐵礦2505合約收盤821.0，上漲0.12%，上周五青島港PB粉報(bào)811元/噸，上漲5元/噸宏觀面，中國金管總局允許中國人壽等10家保險(xiǎn)公司“以中長期資產(chǎn)配置為目的，開展投資黃金業(yè)務(wù)試點(diǎn)”基本面，庫存同期高位，本期到港量環(huán)比減少858.7萬噸，澳巴發(fā)運(yùn)環(huán)比增加901.7萬噸，澳洲港口恢復(fù)正常，鐵礦石發(fā)貨補(bǔ)量；需求端本期鐵水產(chǎn)量228.44萬噸，環(huán)比增加2.99萬噸，年同比增加4.35萬噸，一季度發(fā)運(yùn)預(yù)計(jì)偏淡，關(guān)注發(fā)運(yùn)及港存去化情況。

機(jī)構(gòu)

2025年鐵礦石價(jià)格重心將下移

該項(xiàng)目儲(chǔ)量預(yù)計(jì)達(dá)到24億噸，鐵品位達(dá)到65%項(xiàng)目預(yù)計(jì)于2025年投產(chǎn)，設(shè)計(jì)年產(chǎn)能為1億噸 除西芒杜項(xiàng)目外，澳洲、巴西及非洲還有多個(gè)鐵礦石項(xiàng)目正在開發(fā)之中比如，力拓集團(tuán)和中國寶武共同投資的澳洲西坡項(xiàng)目，預(yù)計(jì)于2025年投產(chǎn)，滿產(chǎn)產(chǎn)能為2500萬噸/年巴西歐亞資源集團(tuán)投資開發(fā)的BAMIN鐵礦石項(xiàng)目，預(yù)計(jì)于2027年投產(chǎn)，設(shè)計(jì)年產(chǎn)能2700萬噸巴西SamarcoMineracao投資開發(fā)的MinaGermano礦山項(xiàng)目，設(shè)計(jì)年產(chǎn)能2000萬噸，預(yù)計(jì)于2025年逐步投產(chǎn)。

原料

馬達(dá)加斯加Bekisopa鐵礦項(xiàng)目2025年預(yù)計(jì)新增兩條鐵礦石運(yùn)輸公路

近期Akora公司加速Bekisopa鐵礦項(xiàng)目的發(fā)展，2024年5月，Bekisopa項(xiàng)目成功獲得380萬美元注資；同年10月，馬達(dá)加斯加政府表示全力支持Bekisopa鐵礦項(xiàng)目的開發(fā)；12月，完成了鐵礦石鐵品位測試，確認(rèn)可生產(chǎn)高品位直接運(yùn)輸鐵礦石（DSO） 相關(guān)閱讀： 非洲鐵礦新進(jìn)展！澳洲勘探公司在馬達(dá)加斯加鐵礦石項(xiàng)目獲380萬美元投資 。

礦山動(dòng)態(tài)

澳洲政府：鐵礦石價(jià)格下跌可能導(dǎo)致稅收大幅收縮

印度是第二大鋼鐵生產(chǎn)國，但其自身擁有較多的鐵礦石儲(chǔ)量，未來對澳洲出口的鐵礦石不會(huì)有較大的需求 目前中國鐵礦需求進(jìn)入下行階段，另外隨著一些大型且成本較低的澳大利亞新鐵礦以及幾內(nèi)亞西芒杜鐵礦的投產(chǎn)，未來可能會(huì)加劇全球鐵礦石的供應(yīng)過剩從上半年的市場表現(xiàn)來看，目前鐵礦石供應(yīng)已經(jīng)處于過剩的狀態(tài)，未來需求下降伴隨著供應(yīng)增加會(huì)使得鐵礦石市場在未來三年甚至四年內(nèi)一直處于供應(yīng)過剩的狀態(tài) 去年澳大利亞鐵礦石出口額占出口總額的18%，近幾月由于投資者對于中國房地產(chǎn)市場悲觀預(yù)期以及鋼鐵產(chǎn)能過剩的擔(dān)憂，加劇鐵礦石價(jià)格下行壓力，對澳洲的鐵礦石出口或?qū)⒃斐梢欢ㄓ绊憽?/p>

礦山動(dòng)態(tài)

澳洲礦產(chǎn)資源公司自2013年以來首次放棄派息

此外，該公司還宣布將以13億澳元的價(jià)格向摩根士丹利（Morgan Stanley）出售昂斯洛鐵礦（Onslow Iron）專用運(yùn)輸鐵路49%的股份，預(yù)計(jì)將于24年年底之前為公司帶來11億澳元左右的現(xiàn)金流 據(jù)悉，今年6月，澳洲礦產(chǎn)資源公司宣布計(jì)劃關(guān)閉位于西澳伊爾干（Yilgarn）地區(qū)的高成本鐵礦石業(yè)務(wù)，轉(zhuǎn)而開發(fā)昂斯洛鐵礦（Onslow Iron）項(xiàng)目根據(jù)該公司最新公布的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2024財(cái)年其向昂斯洛鐵礦（Onslow Iron）項(xiàng)目的資本性支出為19.49億澳元，2025年計(jì)劃投資7.99億澳元。

礦山動(dòng)態(tài)

英美資源出售澳洲昂斯洛鐵礦權(quán)益

此次交易預(yù)計(jì)將于2024年四季度完成 昂斯洛鐵礦項(xiàng)目位于澳洲皮爾巴拉肯斯博雷礦區(qū)（Ken's Bore mine），距離鐵礦運(yùn)輸港阿什伯頓港（Ashburton）150公里，項(xiàng)目投資規(guī)模達(dá)30億美元，年產(chǎn)能約3500萬噸/年，于今年5月交付了首批鐵礦石。

礦山動(dòng)態(tài)

全球鐵礦資源投資再掀熱潮 供需矛盾將大幅緩解

必和必拓的南坡礦預(yù)計(jì)2024年6月份全面達(dá)產(chǎn)，將新增產(chǎn)能650萬噸FMG鐵橋磁鐵礦項(xiàng)目已于2023年5月份投產(chǎn)，預(yù)計(jì)2025年8月中旬前達(dá)到2200萬噸的滿負(fù)荷產(chǎn)能加蓮貝林加鐵礦項(xiàng)目是FMG通過其合資子公司在澳大利亞境外的第一個(gè)鐵礦石項(xiàng)目，第一船鐵礦石于2023年12月份完成裝船并順利發(fā)運(yùn)，目前正在進(jìn)行大規(guī)模的鉆探活動(dòng)，以逐步釋放貝林加項(xiàng)目的生產(chǎn)潛力 　　此外，在澳大利亞，澳洲能源公司昆布魯克計(jì)劃投資35億澳元開發(fā)澳大利亞昆士蘭州高品質(zhì)磁鐵礦項(xiàng)目。

產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)

全球鐵礦資源投資再掀熱潮，中國鋼企加快布局海外權(quán)益礦

必和必拓的南坡礦預(yù)計(jì)2024年6月份全面達(dá)產(chǎn)，將新增產(chǎn)能650萬噸FMG鐵橋磁鐵礦項(xiàng)目已于2023年5月份投產(chǎn)，預(yù)計(jì)2025年8月中旬前達(dá)到2200萬噸的滿負(fù)荷產(chǎn)能加蓮貝林加鐵礦項(xiàng)目是FMG通過其合資子公司在澳大利亞境外的第一個(gè)鐵礦石項(xiàng)目，第一船鐵礦石于2023年12月份完成裝船并順利發(fā)運(yùn)，目前正在進(jìn)行大規(guī)模的鉆探活動(dòng)，以逐步釋放貝林加項(xiàng)目的生產(chǎn)潛力 此外，在澳大利亞，澳洲能源公司昆布魯克計(jì)劃投資35億澳元開發(fā)澳大利亞昆士蘭州高品質(zhì)磁鐵礦項(xiàng)目。

聚焦

全球鐵礦資源投資再掀熱潮供需矛盾將大幅緩解

必和必拓的南坡礦預(yù)計(jì)2024年6月份全面達(dá)產(chǎn)，將新增產(chǎn)能650萬噸FMG鐵橋磁鐵礦項(xiàng)目已于2023年5月份投產(chǎn)，預(yù)計(jì)2025年8月中旬前達(dá)到2200萬噸的滿負(fù)荷產(chǎn)能加蓮貝林加鐵礦項(xiàng)目是FMG通過其合資子公司在澳大利亞境外的第一個(gè)鐵礦石項(xiàng)目，第一船鐵礦石于2023年12月份完成裝船并順利發(fā)運(yùn)，目前正在進(jìn)行大規(guī)模的鉆探活動(dòng)，以逐步釋放貝林加項(xiàng)目的生產(chǎn)潛力 此外，在澳大利亞，澳洲能源公司昆布魯克計(jì)劃投資35億澳元開發(fā)澳大利亞昆士蘭州高品質(zhì)磁鐵礦項(xiàng)目。

爐料

胡望明會(huì)見澳大利亞駐華大使吉思德

5月9日上午，寶武董事長胡望明在寶武大廈會(huì)見了來訪的澳大利亞駐華大使吉思德一行雙方就貿(mào)易投資、綠色鋼鐵以及應(yīng)對氣候變化等方面的話題進(jìn)行了交流 寶武與澳大利亞在礦石貿(mào)易、低碳冶金、技術(shù)研發(fā)等方面都有著長期密切的合作關(guān)系寶武是澳洲主要礦山的最大客戶為應(yīng)對全球氣候變化，寶武與澳大利亞主要鐵礦石生產(chǎn)商都簽署合作協(xié)議，共同開發(fā)產(chǎn)業(yè)鏈碳減排解決方案2011年，寶武發(fā)起成立了寶澳研發(fā)中心，成員包括昆士蘭大學(xué)等五所澳洲工科院校，今年4月，寶澳研發(fā)中心新一輪五年合作啟動(dòng)。

其它動(dòng)態(tài)

Mysteel：鋼價(jià)存在一定支撐 但風(fēng)險(xiǎn)仍在

目前房地產(chǎn)提振效果不顯著，需求拉動(dòng)仍依靠制造業(yè)和基建，因此以上政策釋放后市場對后期基建投資增速有一定預(yù)期，信心有所提升 二、成本支撐力度增強(qiáng) 近期鋼廠利潤有一定修復(fù)，因此其停產(chǎn)檢修數(shù)量較少，整體日均鐵水產(chǎn)量也明顯回升，截至4月19日，247家鋼廠日均鐵水產(chǎn)量為226.22萬噸，已連續(xù)六周增加原料端來看，受到天氣原因影響，澳洲巴西鐵礦石發(fā)運(yùn)量有所下降，截至上周， 45港發(fā)運(yùn)量2388.8萬噸，環(huán)比減少139.6萬噸，與此同時(shí)，鐵礦石疏港量有所提升，截至上周， 14港日均疏港量為300.8萬噸，環(huán)比減少1.35萬噸，但較3月底增加10.92萬噸。

主編視角

Mysteel：中國鋼廠產(chǎn)能布局東南亞的喜與憂

從運(yùn)營成本（Opex）來看，中國和東南亞國家在煉鋼原材料的采購價(jià)格平均水平相差不大由于中國和東盟六國鐵礦石均主要從澳洲巴西等地進(jìn)口，采購價(jià)格基本一致，甚至可能相對中國內(nèi)地鋼廠有物流成本優(yōu)勢 而焦煤-焦炭價(jià)格的采購成本差距也在縮小部分中國鋼廠在東南亞國家建廠時(shí)會(huì)配套焦化廠以便于生產(chǎn)；同時(shí)，中國企業(yè)投資配套獨(dú)立焦化廠的工作也在跟進(jìn)，本地焦化產(chǎn)能將逐步壓低東南亞的焦炭價(jià)格。

觀點(diǎn)

華聞期貨：“礦強(qiáng)鋼弱”格局或逐步扭轉(zhuǎn)

2018年以來，隨著礦山利潤和現(xiàn)金流的持續(xù)改善，礦山企業(yè)的投資意愿也得以逐步提升2018年以來，四大礦山的資本開支在穩(wěn)步提升，尤其是巴西淡水河谷公司以及澳洲的FMG在此環(huán)境下，我們認(rèn)為未來3—5年鐵礦石供應(yīng)將迎來新一輪緩慢擴(kuò)張周期，而目前正處于這輪擴(kuò)張周期的起點(diǎn) 相較于四大礦山維持改善型的資本開支狀態(tài)，目前中國在澳洲和非洲投資礦山的力度顯著加大由魏橋集團(tuán)、力拓集團(tuán)以及中國鋁業(yè)等礦業(yè)公司共同開發(fā)的幾內(nèi)亞西芒杜項(xiàng)目，被認(rèn)為是世界上最大的未開發(fā)高質(zhì)量鐵礦床，預(yù)計(jì)鐵品位65%的鐵礦石儲(chǔ)量為24億噸。

爐料