Mysteel：煤焦國際市場熱點(diǎn)動態(tài)（2025.3.5）

2024年日本累計(jì)煤炭進(jìn)口1.67億噸，同比下降0.73%；其中，動力煤累計(jì)進(jìn)口1.03億噸，同比增長1.74% 三、其他動態(tài)： 1.澳大利亞 據(jù)紐約時(shí)報(bào)（The New York Times）3月4日報(bào)道稱，二級熱帶氣旋阿爾弗雷德（Alfred）預(yù)計(jì)于澳大利亞當(dāng)?shù)貢r(shí)間3月6日夜間至7日凌晨登陸昆士蘭州南部海岸，預(yù)計(jì)昆士蘭州和新南威爾士州北部部分地區(qū)將出現(xiàn)破壞性大風(fēng)、危險(xiǎn)的海浪和大范圍洪水。

日評

Mysteel盤點(diǎn)：9日動力煤市場暫穩(wěn)運(yùn)行 產(chǎn)地調(diào)漲煤礦數(shù)量增多

下游方面，近期長江中下游等地降雨減弱，多地高溫逐步展開，民用電需求增加，疊加下游防洪水電發(fā)力減少，電廠日耗快速走高，庫存開始回落，但仍高于去年同期水平，終端繼續(xù)以消耗自身庫存為主后續(xù)，南方地區(qū)高溫天氣將帶動電廠日耗持續(xù)攀升，而北方地區(qū)高溫天氣減少，電廠日耗難有顯著增長，總體來看，短期內(nèi)，電廠庫存或難以快速去化，終端階段性需求有所釋放，仍以保持剛需為主 進(jìn)口方面，今日進(jìn)口動力煤價(jià)差：進(jìn)口印尼Q3800華南到岸價(jià)約為514元/噸，較北港同熱值煤種低35元/噸；印尼Q4500華南到岸價(jià)約為646元/噸，較北港同熱值煤種低4元/噸。

盤點(diǎn)

Mysteel：終端日耗持續(xù)攀升 電廠采購需求釋放緩慢

近日動力煤市場暫穩(wěn)運(yùn)行目前產(chǎn)地區(qū)域內(nèi)多數(shù)煤礦保持正常生產(chǎn)，以落實(shí)長協(xié)發(fā)運(yùn)為主，整體煤炭供應(yīng)水平穩(wěn)定本周受南方高溫天氣影響，電廠日耗提振，貿(mào)易商旺季挺價(jià)情緒有所支撐，整體拉運(yùn)節(jié)奏加快，坑口排隊(duì)情況好轉(zhuǎn)，部分煤礦中高卡粉、塊煤出貨良好，小幅上調(diào)價(jià)格5-10元/噸短期內(nèi)，坑口價(jià)格仍將穩(wěn)中小幅探漲，如要旺季行情完全顯露，還需等待下游進(jìn)一步去庫 需求方面，近期，長江中下游等地降雨減弱，多地高溫逐步展開，民用電需求增加，疊加下游防洪水電發(fā)力減少，電廠日耗快速走高，庫存開始回落，但仍高于去年同期水平，終端繼續(xù)以消耗自身庫存為主；非電方面，水泥、化工等非電行業(yè)需求表現(xiàn)平平，采購以按需進(jìn)行為主，市場成交表現(xiàn)常態(tài)，需求端整體難以對現(xiàn)貨市場形成有力支撐。

煤焦熱點(diǎn)

Mysteel參考丨動力煤傳統(tǒng)消費(fèi)旺季，市場煤價(jià)上下兩難

另進(jìn)口印尼方面由于安全事故影響，短期內(nèi)現(xiàn)貨供應(yīng)有一定減量；以及蘇門答臘洪水影響，部分煤礦出貨效率受到影響，支撐外礦報(bào)價(jià)繼續(xù)堅(jiān)挺目前雖臨近春節(jié)假期，但下游用戶補(bǔ)庫節(jié)奏較緩，加之春節(jié)假期期間國內(nèi)煤炭消費(fèi)量按往年趨勢將出現(xiàn)明顯下滑，供應(yīng)擾動對進(jìn)口影響較弱整體來看，后期動力煤供應(yīng)量影響有限 需求端，冬季用煤旺季預(yù)期下，電廠需求將繼續(xù)托底，隨著新一波寒潮來襲，電廠日耗仍有進(jìn)一步攀升空間，疊加部分終端需春節(jié)前提升庫存，因此電廠集中補(bǔ)庫預(yù)期或?qū)⑨尫?，但基于?dāng)前庫存水平，采購力度難有較大改善。

Mysteel參考

Mysteel周評：動力煤市場一周評述

現(xiàn)秦皇島港Q5500動力煤平倉價(jià)900元/噸，Q5000平倉價(jià)800元/噸 【進(jìn)口】：國際市場動力煤暫穩(wěn)運(yùn)行印尼方面由于安全事故影響，短期內(nèi)現(xiàn)貨供應(yīng)有一定減量；及蘇門答臘洪水影響，部分煤礦出貨效率受到影響，支撐外礦報(bào)價(jià)繼續(xù)堅(jiān)挺，疊加人民幣匯率小幅下跌，成本再次增加，投標(biāo)價(jià)仍倒掛嚴(yán)重，雖臨近春節(jié)假期沿海電廠陸續(xù)釋放進(jìn)口煤采購需求，但交貨期多為春節(jié)前后，預(yù)計(jì)短期內(nèi)進(jìn)口市場或暫穩(wěn)運(yùn)行，后期需關(guān)注外礦價(jià)格變化及電廠接貨價(jià)。

周評

Mysteel：沿海電廠招標(biāo)密集 進(jìn)口動力煤倒掛現(xiàn)象未改

一、節(jié)后動力煤市場上下游博弈 煤價(jià)震蕩走弱 元旦節(jié)過后，各地氣溫開始回暖，及煤炭供給側(cè)有序恢復(fù)生產(chǎn)，市場詢貨稀少，貿(mào)易商開始降價(jià)銷售；但在電廠負(fù)荷相對穩(wěn)定下，長協(xié)煤有序調(diào)研，市場拿貨積極性較低，上下游僵持下，煤價(jià)開始走弱秦皇島港動力煤Q5500和Q5000分別從935、825降至1月16日的915、805元/噸，降幅約20元/噸 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 二、進(jìn)口市場招標(biāo)不斷，價(jià)格未有起色 供應(yīng)方面，印尼方面由于安全事故影響，短期內(nèi)現(xiàn)貨供應(yīng)有一定減量；及蘇門答臘洪水影響，部分煤礦出貨效率受到影響，支撐外礦報(bào)價(jià)繼續(xù)堅(jiān)挺。

煤焦熱點(diǎn)

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(10.31 - 11.6)

動力煤價(jià)格持續(xù)走低，歐洲地區(qū)充足的能源儲備導(dǎo)致歐洲西部廣袤的海岸線上搖曳聚集了超過30艘的能源運(yùn)輸船只，歐洲地區(qū)也是動力煤價(jià)格下降幅度最大的地區(qū)其次是非洲地區(qū)，主要是南非地區(qū)，持續(xù)的洪水侵?jǐn)_和動力煤價(jià)格的近期走低，使得煤炭供需雙疲軟前三季度，南非煤炭出口量累計(jì)為4782.6萬噸，同比增長2.3%而十月份南非煤炭港口庫存環(huán)比降低32%煤炭價(jià)格距離本年高點(diǎn)下降49%，顯然洪水問題遮蓋了南非地區(qū)煤炭供給的真正原因，短期因?yàn)闅W洲需求乏力，可能不會有良好的改善。

澳洲發(fā)運(yùn)

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(10.24 - 10.30)

澳大利亞受洪水影響的碼頭已經(jīng)恢復(fù)運(yùn)營，動力煤出口價(jià)格下跌。

澳洲發(fā)運(yùn)

快訊：加拿大煤碼頭因罷工而停擺

9月18日，Namoi河的水位達(dá)到了8.16米的峰值，淹沒了道路，并導(dǎo)致懷特黑文部分礦區(qū)運(yùn)輸出現(xiàn)問題水位正在消退，但澳大利亞氣象局（BoM）預(yù)測9月21-24日將有更多的雨，這可能會導(dǎo)致更多的洪水這條河從Gunnedah向西流經(jīng)Narrabri和Boggabri的煤礦鎮(zhèn)，這兩個(gè)地方都可能發(fā)生洪水 Whitehaven在該地區(qū)經(jīng)營著1250萬噸/年的Maules Creek動力煤和煉焦煤礦以及600萬噸/年的Narrabri動力煤礦，而Itochu經(jīng)營著700萬噸/年的Boggabri動力煤和冶金煤礦。

快訊

快訊：紐卡斯?fàn)栬F路線將于9月10-13日進(jìn)行檢修

但ARTC必須彌補(bǔ)原定于7月22-25日進(jìn)行的停運(yùn)維護(hù)，因?yàn)?月份暴雨引發(fā)的大洪水造成了鐵路線中斷，所以該公司推遲了維護(hù)工作 9月計(jì)劃外的停工可能會推遲紐卡斯?fàn)柛劭诘?em class='keyword'>動力煤和半軟焦煤的運(yùn)輸，港口的庫存沒有達(dá)到通常的維護(hù)前水平8月底，紐卡斯?fàn)柕膬蓚€(gè)碼頭的庫存為137萬噸，低于7月底的181萬噸，也低于去年186萬噸/月的平均值并且，停工可能增加煤礦企業(yè)已經(jīng)升高的滯期成本 信息來源：Australian Mining 封鎖導(dǎo)致哥倫比亞最大煤礦產(chǎn)量驟降 據(jù)報(bào)道，當(dāng)?shù)貢r(shí)間本周二，哥倫比亞最大煤礦Cerrejon表示，在抗議人群封鎖道路持續(xù)6天后，該礦的煤炭產(chǎn)量已經(jīng)下降了70%；同時(shí)礦方要求政府勸離抗議人群。

快訊

快訊：暴雨再次阻礙澳大利亞煤炭生產(chǎn)和出口

澳大利亞氣象局（BoM）已經(jīng)對紐卡斯?fàn)柡涂喜祭鬯诘暮嗵睾鸵晾呃０栋l(fā)出了危險(xiǎn)沖浪警告這兩個(gè)地區(qū)都在下大雨，包括煤礦該氣象局預(yù)計(jì)，在本周剩下的時(shí)間里，雨勢會有所緩解，然后在周末停止 新南威爾士州的潮濕天氣正在削減澳大利亞的動力煤和半軟焦煤的供應(yīng)，由于洪水，紐卡斯?fàn)柕耐呃勖禾糠?wù)公司（PWCS）的煤炭出口量在7月份創(chuàng)下五年來的新低，這促使紐卡斯?fàn)柕?em class='keyword'>動力煤出口價(jià)格創(chuàng)下新高。

快訊

快訊：利潤驅(qū)使澳洲焦煤生產(chǎn)商轉(zhuǎn)向動力煤

合同義務(wù)、客戶關(guān)系以及圍繞礦山規(guī)劃和物流的實(shí)際問題，意味著昆士蘭州的動力煤供應(yīng)方反應(yīng)緩慢且不穩(wěn)定但是，在兩個(gè)多月的價(jià)格推動下，一些高等級的冶金煤生產(chǎn)商準(zhǔn)備做出改變，特別是那些新生產(chǎn)商這有可能使更多的動力煤進(jìn)入海運(yùn)市場，抵消一些因洪水和傳統(tǒng)動力煤礦區(qū)勞動力短缺而造成的損失 根據(jù)澳大利亞統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)，由于天氣原因，今年1-6月，澳大利亞出口9200萬噸動力煤和8000焦煤，同比各自下降2%和6%。

快訊

快訊：印度預(yù)計(jì)2022-2023財(cái)年煤炭產(chǎn)量達(dá)9億噸

2021-2022年期間動力煤和冶金煤的價(jià)格創(chuàng)下歷史新高，但是礦業(yè)公司在洪水和礦坑積水的影響下，無法增加煤炭產(chǎn)量 BoM在6月才宣布2021-2022年的拉尼娜現(xiàn)象結(jié)束，而7月的洪水切斷了新南威爾士州紐卡斯?fàn)柛鄣拿禾砍隹?BoM今年比去年更早宣布拉尼娜警報(bào)，這意味著他確信另一個(gè)潮濕的南半球春季和夏季即將來臨 信息來源：Australian Mining 。

快訊

快訊：南32公司二季度冶金煤產(chǎn)量同比下降12.1%

煤焦熱點(diǎn)

必和必拓2022財(cái)年冶金煤產(chǎn)量同比下降8.6%

必和必拓2022財(cái)年冶金煤產(chǎn)量同比下降8.6% 根據(jù)澳大利亞礦商必和必拓當(dāng)?shù)貢r(shí)間7月19日公布的2022財(cái)年生產(chǎn)報(bào)告，2021年7月至2022年6月，該公司生產(chǎn)冶金煤2914萬噸（以實(shí)際權(quán)益計(jì)算），同比下降8.6%；生產(chǎn)動力煤1370萬噸，同比下降4.4%下降的主要原因?yàn)閺?qiáng)降雨導(dǎo)致的洪水影響，以及疫情引發(fā)的勞動力短缺 其中，2022年二季度，必和必拓生產(chǎn)冶金煤818萬噸，同比下降11.6%；生產(chǎn)動力煤392萬噸，同比下降12.8%。

快訊

快訊：印度計(jì)劃4年內(nèi)閑置81座燃煤電廠

” 印度在4月份面臨著一場嚴(yán)重的電力危機(jī)，當(dāng)時(shí)電力需求的激增導(dǎo)致了煤炭能源危機(jī)，迫使印度取消了將動力煤進(jìn)口量削減到零的計(jì)劃 印度是世界上第二大煤炭消費(fèi)國、生產(chǎn)國和進(jìn)口國，燃煤發(fā)電量占每年發(fā)電量的近75% 信中說，印度預(yù)計(jì)81家電力公司將減少使用3470萬噸煤炭 信息來源: Reuters 印度預(yù)計(jì)煤礦區(qū)更少降雨量或緩解電力危機(jī) 據(jù)報(bào)道，印度方面預(yù)測，位于印度中東部、產(chǎn)量最大的煤炭開采區(qū)今年的降雨量將低于常年平均水平，因洪水造成開采活動中斷的次數(shù)也將低于往常，由此可能會緩解電力公司的煤炭短缺壓力。

煤焦熱點(diǎn)

Mysteel快訊：加拿大太平洋鐵路公司暫停運(yùn)營 2022年俄羅斯對歐洲的動力煤出口量或下降45%

除了疫情的影響外，加拿大的供應(yīng)鏈在過去幾年中因?yàn)榉怄i、罷工和惡劣天氣而發(fā)生了多次中斷 例如，去年12月由于不列顛哥倫比亞省的大雨和洪水導(dǎo)致鐵路延誤，泰克公司將其第四季度冶金煤銷售額從640-680萬噸下調(diào)至520-570萬噸 信息來源：www.northernminer.com 2022年俄羅斯對歐洲的動力煤出口量或下降45% 一家分析公司的分析師周一表示，今年俄羅斯對歐洲的動力煤出口量可能會下降45%。

煤焦熱點(diǎn)

Mysteel快訊：澳洲煤炭鐵路網(wǎng)因洪水臨時(shí)中斷 印度鋼廠尋求煤炭替代

事實(shí)上，幾個(gè)歐洲國家已經(jīng)承諾不再使用煤炭，”馬米特周日說道 然而，馬米特估計(jì)未來煤炭價(jià)格將繼續(xù)上漲，因?yàn)槎砹_斯供應(yīng)中斷的情況下市場需求仍然很高 俄羅斯是歐盟最大的動力煤供應(yīng)國，參考?xì)W盟統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)，去年俄羅斯提供了3600萬噸動力煤，相當(dāng)于歐盟動力煤進(jìn)口總量的70%除俄羅斯問題外，澳大利亞洪水和印度尼西亞的國內(nèi)市場銷售義務(wù)政策，都將干擾煤炭供應(yīng) 上周早些時(shí)候，新南威爾士州獵人谷地區(qū)的煤礦在發(fā)生大雨后被洪水淹沒。

快訊

Mysteel周報(bào)：進(jìn)口煤炭市場一周概覽（1.24-1.30）

【進(jìn)口煤炭概覽】本周進(jìn)口煤炭市場暫穩(wěn)運(yùn)行進(jìn)口冶金煤方面，全國煤礦多放假，國內(nèi)煤炭資源資源緊張，進(jìn)口蒙煤通關(guān)車數(shù)低位，下游節(jié)前補(bǔ)庫需求仍在，美國澳洲加拿大等供應(yīng)均有減少，港口澳煤陸續(xù)通關(guān)中補(bǔ)充市場，澳大利亞進(jìn)口市場價(jià)格高位偏強(qiáng)；進(jìn)口蒙煤方面甘其毛都有少量通關(guān)主要口岸將于近期關(guān)閉，進(jìn)口動力煤市場方面，印尼接觸禁令，節(jié)前市場采購情緒仍在進(jìn)口動力煤整體報(bào)價(jià)漲后暫穩(wěn) 進(jìn)口海運(yùn)焦煤方面，國內(nèi)煤炭資源資源緊張，市場多放假，美國部分地區(qū)遭遇冬季暴風(fēng)雪且港口爆炸等影響，加拿大部分地區(qū)遭遇洪水，澳大利亞疫情以及雨水天氣等，進(jìn)口煤供應(yīng)端影響較大，國際市場需求較好港口澳煤陸續(xù)通關(guān)中補(bǔ)充市場，澳大利亞進(jìn)口市場價(jià)格高位偏強(qiáng)。

周評

Mysteel周報(bào)：進(jìn)口煤炭市場一周概覽（1.18-1.21）

【進(jìn)口煤炭概覽】本周進(jìn)口煤炭市場穩(wěn)中有漲，進(jìn)口焦煤市場漲幅明顯進(jìn)口冶金煤方面，山西多地方煤礦已放假，生產(chǎn)積極性一般，國內(nèi)煤炭資源資源緊張，進(jìn)口蒙煤通關(guān)車數(shù)低位，下游節(jié)前補(bǔ)庫需求仍在，美國澳洲加拿大等供應(yīng)均有減少，港口澳煤陸續(xù)通關(guān)中補(bǔ)充市場，澳大利亞進(jìn)口市場價(jià)格高位偏強(qiáng)；進(jìn)口蒙煤方面甘其毛都有少量通關(guān)，進(jìn)口動力煤市場，印尼陸續(xù)安排出口煤炭計(jì)劃，節(jié)前市場采購情緒仍在進(jìn)口動力煤整體報(bào)價(jià)暫穩(wěn) 進(jìn)口海運(yùn)焦煤方面，國內(nèi)煤炭資源資源緊張，下游節(jié)前補(bǔ)庫需求仍在，美國部分地區(qū)遭遇冬季暴風(fēng)雪且港口爆炸等影響，加拿大部分地區(qū)遭遇洪水，澳大利亞疫情以及雨水天氣等，進(jìn)口煤供應(yīng)端影響較大，港口澳煤陸續(xù)通關(guān)中補(bǔ)充市場，澳大利亞進(jìn)口市場價(jià)格高位偏強(qiáng)。

周評