20日全球煤炭快訊：必和必拓2020-2021財(cái)年冶金煤產(chǎn)量同比下降1% 印度4-6月動(dòng)力煤進(jìn)口量同比上漲52%

動(dòng)力煤方面，2020-2021財(cái)年，必和必拓生產(chǎn)動(dòng)力煤1929萬(wàn)噸，同比下降17%2021-2022財(cái)年，必和必拓預(yù)計(jì)動(dòng)力煤產(chǎn)量為1300-1500萬(wàn)噸，較上一財(cái)年的2200-2400萬(wàn)噸大幅下調(diào)，主要原因?yàn)?em class='keyword'>必和必拓今年6月從哥倫比亞Cerrejón煤礦撤資，將原有權(quán)益出售給嘉能可（Glencore） 從今年二季度（2021-4-2021.6）來(lái)看，必和必拓生產(chǎn)冶金煤1182萬(wàn)噸，環(huán)比增長(zhǎng)23%，同比增長(zhǎng)2%；生產(chǎn)動(dòng)力煤628萬(wàn)噸，環(huán)比增長(zhǎng)11%，同比增長(zhǎng)31%。

快訊

必和必拓前三財(cái)季鐵礦石銷(xiāo)量微降

2024財(cái)年前三季度動(dòng)力煤銷(xiāo)售價(jià)格 2024財(cái)年前三季度，必和必拓動(dòng)力煤平均銷(xiāo)售價(jià)格為115.99美元/噸，與2023財(cái)年前三季度的120.97美元/噸相比小幅下跌4.1% 2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量預(yù)測(cè) 必和必拓預(yù)測(cè)，其2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量目標(biāo)為1300萬(wàn)-1500萬(wàn)噸 2024財(cái)年展望 必和必拓首席執(zhí)行官韓慕睿（Mike Henry）表示，受益于旗下South Flank鐵礦項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)以及皮爾巴拉中央樞紐鐵礦石產(chǎn)量再創(chuàng)歷史新高，2024財(cái)年前三季度西澳皮爾巴拉地區(qū)鐵礦石產(chǎn)量實(shí)現(xiàn)同比小幅增長(zhǎng)。

產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)

必和必拓上半財(cái)年鐵礦石產(chǎn)銷(xiāo)量微增

2024財(cái)年上半年動(dòng)力煤銷(xiāo)售價(jià)格 2024財(cái)年上半年，必和必拓動(dòng)力煤平均銷(xiāo)售價(jià)格為124.42美元/噸，與2023財(cái)年上半年的123.29美元/噸相比微漲0.9%，與2023財(cái)年下半年的119.57美元/噸相比也小幅上揚(yáng)4.1% 2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量預(yù)測(cè) 必和必拓預(yù)測(cè)，其2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量目標(biāo)為1300萬(wàn)-1500萬(wàn)噸 2024財(cái)年展望 必和必拓首席執(zhí)行官韓慕睿（Mike Henry）表示，受益于旗下South Flank鐵礦項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)以及皮爾巴拉中央樞紐鐵礦石產(chǎn)量再創(chuàng)歷史新高，第二財(cái)季西澳皮爾巴拉地區(qū)鐵礦石產(chǎn)量實(shí)現(xiàn)同環(huán)比雙雙增長(zhǎng)。

產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)

必和必拓第二季度銅產(chǎn)量510700噸

必和必拓集團(tuán)第二季度可歸屬礦石產(chǎn)出6,622萬(wàn)噸，銅產(chǎn)量510700噸，冶金煤產(chǎn)量443萬(wàn)噸，動(dòng)力煤產(chǎn)量370萬(wàn)噸必和必拓仍然預(yù)測(cè)全年可歸屬礦石產(chǎn)出2.6億至2.7億噸，仍然預(yù)測(cè)全年銅產(chǎn)量185萬(wàn)至205萬(wàn)噸

國(guó)際資訊

Mysteel早讀：市場(chǎng)聚焦特朗普政策 有色金屬多數(shù)收跌

BHP1月20日表示，受Escondida銅礦礦石質(zhì)量提高和加工效率提高的推動(dòng)，四季度銅產(chǎn)量增長(zhǎng)了17%，達(dá)到51萬(wàn)噸 ◎Metso已與阿曼礦產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司（MDO）簽署協(xié)議，為其位于蘇哈爾工業(yè)城附近Yanqul的Mazoon銅礦項(xiàng)目的銅濃縮廠提供關(guān)鍵工藝設(shè)備 ◎必和必拓集團(tuán)第二季度可歸屬礦石產(chǎn)出6,622萬(wàn)噸，銅產(chǎn)量510700噸，冶金煤產(chǎn)量443萬(wàn)噸，動(dòng)力煤產(chǎn)量370萬(wàn)噸。

有色聚焦

必和必拓第一財(cái)季鐵礦石銷(xiāo)量小幅下滑

2024財(cái)年一季度動(dòng)力煤銷(xiāo)售價(jià)格 2024財(cái)年一季度，必和必拓動(dòng)力煤銷(xiāo)售均價(jià)由2023財(cái)年四季度的123.38美元/噸環(huán)比微漲0.8%至124.32美元/噸，與2023財(cái)年一季度的125.66美元/濕噸（FOB）相比則小幅回落1.1% 2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量預(yù)測(cè) 必和必拓預(yù)測(cè)，其2024財(cái)年動(dòng)力煤產(chǎn)量目標(biāo)為1300萬(wàn)-1500萬(wàn)噸 2024財(cái)年展望 必和必拓首席執(zhí)行官韓慕睿（Mike Henry）表示，受益于旗下South Flank鐵礦項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)以及皮爾巴拉中央樞紐鐵礦石產(chǎn)量提升，第一財(cái)季西澳皮爾巴拉地區(qū)鐵礦石產(chǎn)量實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)。

產(chǎn)業(yè)動(dòng)態(tài)

必和必拓2024財(cái)年第三季度銅產(chǎn)量增長(zhǎng)達(dá)到10%

2024財(cái)年第三季度，必和必拓繼續(xù)穩(wěn)步推進(jìn)銅、鐵礦石和動(dòng)力煤全年生產(chǎn)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)得益于南澳銅礦（Copper South Australia）的強(qiáng)勁表現(xiàn)和斯賓塞（Spence）銅礦創(chuàng)紀(jì)錄的產(chǎn)量，以及埃斯康迪達(dá)（Escondida）銅礦品位和產(chǎn)量的雙提升，集團(tuán)銅產(chǎn)量增長(zhǎng)達(dá)到10% 必和必拓三菱聯(lián)盟（BMA）的2024財(cái)年生產(chǎn)指導(dǎo)目標(biāo)下調(diào)至2,150-2,250萬(wàn)噸（100%權(quán)益基礎(chǔ)為4,300-4,500萬(wàn)噸）。

國(guó)際資訊

Mysteel：2023年1月至5月庫(kù)茲巴斯煤炭產(chǎn)量下降1.4%

周一發(fā)布的最新季度能源和資源報(bào)告顯示，至少到 2025 年，分別用于發(fā)電和煉鋼的動(dòng)力煤和冶金煤運(yùn)輸量都將穩(wěn)步增長(zhǎng)報(bào)告稱(chēng)，2023 年初非正式禁令取消后，中國(guó)對(duì)澳大利亞煤炭的進(jìn)口也開(kāi)始增加與此同時(shí)，隨著必和必拓集團(tuán)有限公司和力拓集團(tuán)提高西澳大利亞大型礦山的產(chǎn)量，鐵礦石（澳大利亞最大的出口收入來(lái)源）的出貨量預(yù)計(jì)將在未來(lái)三年穩(wěn)步增長(zhǎng) 信息來(lái)源：Australia Ming 由于鋼材市場(chǎng)波動(dòng)較大，澳洲遠(yuǎn)期煉焦煤上漲趨勢(shì)較弱 近期受鋼材價(jià)格上漲帶動(dòng)，澳大利亞煉焦煤價(jià)格小幅上漲。

日評(píng)

必和必拓三季度煉焦煤產(chǎn)量同比下降11.5%

必和必拓三季度煉焦煤產(chǎn)量同比下降11.5% 當(dāng)?shù)貢r(shí)間10月19日，澳大利亞礦商必和必拓（BHP）發(fā)布2022年三季度生產(chǎn)報(bào)告 報(bào)告顯示，6-9月，必和必拓生產(chǎn)煉焦煤1,332萬(wàn)噸，環(huán)比下降18.6%，同比下降11.5%；生產(chǎn)動(dòng)力煤262萬(wàn)噸，環(huán)比下降33.1%，同比下降38.1% 關(guān)于產(chǎn)量下降原因，主要為三季度創(chuàng)紀(jì)錄的強(qiáng)降雨和持續(xù)的勞動(dòng)力短缺影響。

行業(yè)資訊

必和必拓2022財(cái)年冶金煤產(chǎn)量同比下降8.6%

必和必拓2022財(cái)年冶金煤產(chǎn)量同比下降8.6% 根據(jù)澳大利亞礦商必和必拓當(dāng)?shù)貢r(shí)間7月19日公布的2022財(cái)年生產(chǎn)報(bào)告，2021年7月至2022年6月，該公司生產(chǎn)冶金煤2914萬(wàn)噸（以實(shí)際權(quán)益計(jì)算），同比下降8.6%；生產(chǎn)動(dòng)力煤1370萬(wàn)噸，同比下降4.4%下降的主要原因?yàn)閺?qiáng)降雨導(dǎo)致的洪水影響，以及疫情引發(fā)的勞動(dòng)力短缺 其中，2022年二季度，必和必拓生產(chǎn)冶金煤818萬(wàn)噸，同比下降11.6%；生產(chǎn)動(dòng)力煤392萬(wàn)噸，同比下降12.8%。

快訊

Mysteel快訊：必和必拓一季度冶金煤產(chǎn)量同比增長(zhǎng)10% 日本或加大進(jìn)口澳洲煤和印尼煤來(lái)取代俄羅斯煤炭

必和必拓一季度冶金煤產(chǎn)量同比增長(zhǎng)10% 澳大利亞礦商必和必拓當(dāng)?shù)貢r(shí)間4月21日發(fā)布2022年一季度報(bào)告 報(bào)告顯示，2022年一季度必和必拓生產(chǎn)冶金煤1060萬(wàn)噸，環(huán)比增長(zhǎng)20%，同比增長(zhǎng)10%；生產(chǎn)動(dòng)力煤260萬(wàn)噸，環(huán)比下降13%，同比下降14% 截至3月底，2022財(cái)年（2021.7-2022.6）以來(lái)，必和必拓共生產(chǎn)冶金煤2820萬(wàn)噸，同比下降2%；生產(chǎn)動(dòng)力煤980萬(wàn)噸，同比下降1%。

煤焦熱點(diǎn)

必和必拓鐵礦石產(chǎn)量接近創(chuàng)紀(jì)錄水平

1月20日，必和必拓發(fā)布的2022上半財(cái)年運(yùn)營(yíng)公報(bào)（2021年7月1日—12月31日）顯示，其去年下半年的銅產(chǎn)量為74.2萬(wàn)噸，同比下降12%；鐵礦石產(chǎn)量1.29億噸，同比增長(zhǎng)1%；煉焦煤產(chǎn)量1770萬(wàn)噸，同比下降8%；動(dòng)力煤產(chǎn)量720萬(wàn)噸，同比下降5%；鎳產(chǎn)量3.93萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)15%

爐料

Mysteel解讀：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(12.20 - 12.26)

展望2022年，澳煤對(duì)日韓的煤炭發(fā)運(yùn)趨穩(wěn)，但鑒于日韓逐步淘汰燃煤電廠的計(jì)劃，動(dòng)力煤發(fā)運(yùn)將有所減少，但日韓對(duì)于澳洲煉焦煤的需求仍然穩(wěn)健印度方面，2021年澳洲對(duì)印度的煤炭發(fā)運(yùn)量大幅增加，前三季度增量將近五倍，而在2022年度印度對(duì)澳煤的需求預(yù)計(jì)也將增加后續(xù)焦煤的供給方面可以關(guān)注必和必拓的煤礦重啟情況、英美資源Grosvenor煤礦產(chǎn)量，動(dòng)力煤可以關(guān)注Carmichael煤礦的生產(chǎn)情況 三、中國(guó)煤炭到港統(tǒng)計(jì) - （1）中國(guó)到港情況 國(guó)內(nèi)煤炭到港方面，印尼煤到港量環(huán)比大增76%，而美國(guó)煤呈相反趨勢(shì)減少76%。

煤焦熱點(diǎn)

19日全球煤炭快訊：印尼煤炭產(chǎn)量目標(biāo)因暴雨受阻 必和必拓三季度冶金煤產(chǎn)量環(huán)比下降25%

必和必拓在新南威爾士州動(dòng)力煤的產(chǎn)量增長(zhǎng)主要是由于剝離率提升使得卡車(chē)運(yùn)輸效率得到提高，另外降雨天氣減少也起到了推動(dòng)作用出口方面，此前在2020年11月因颶風(fēng)損壞的紐卡斯?fàn)柎棉D(zhuǎn)載機(jī)目前已經(jīng)恢復(fù)運(yùn)營(yíng)，達(dá)到滿(mǎn)負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)水平 信息來(lái)源：BHP 高位煤價(jià)影響印度8月煤炭進(jìn)口積極性 印度8月進(jìn)口1522萬(wàn)噸煤炭，同比下降2.7%，盡管該國(guó)電廠正在努力解決燃料短缺的問(wèn)題。

煤焦熱點(diǎn)

必和必拓：2021財(cái)年鐵礦石等產(chǎn)量均達(dá)成全年產(chǎn)量指導(dǎo)目標(biāo)

西澳鐵礦（WAIO）和昆士蘭Goonyella煉焦煤礦產(chǎn)量均創(chuàng)出年度新高奧林匹克大壩（OlympicDam）的銅礦產(chǎn)量實(shí)現(xiàn)了自2005年被集團(tuán)收購(gòu)以來(lái)的新高，黃金產(chǎn)量也創(chuàng)下其投產(chǎn)以來(lái)的最高紀(jì)錄盡管新冠疫情導(dǎo)致智利的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)環(huán)境充滿(mǎn)挑戰(zhàn)，但埃斯康迪達(dá)（Escondida）銅礦選礦廠的平均產(chǎn)量仍保持歷史最高水平 2021財(cái)年，必和必拓集團(tuán)石油產(chǎn)量略高于指導(dǎo)目標(biāo)，銅、鐵礦石、煉焦煤和鎳的產(chǎn)量均達(dá)成了全年產(chǎn)量指導(dǎo)目標(biāo)，動(dòng)力煤產(chǎn)量也順利實(shí)現(xiàn)經(jīng)調(diào)整后的指導(dǎo)目標(biāo)。

爐料

28日全球煤炭快訊：必和必拓宣布轉(zhuǎn)讓Cerrejón煤礦權(quán)益 亞速海港和黑海盆地港口煤炭和焦炭吞吐量同比增長(zhǎng)210%

除收購(gòu)必和必拓所持股份外，嘉能可還打算收購(gòu)英美資源所持股份 在滿(mǎn)足傳統(tǒng)競(jìng)爭(zhēng)和監(jiān)管要求的條件下，嘉能可將擁有Cerrejón煤礦的全部擁有權(quán)和控制權(quán)必和必拓預(yù)計(jì)這一結(jié)果將在2022財(cái)年上半年完成 Cerrejón煤礦主要生產(chǎn)動(dòng)力煤，2019年產(chǎn)量為2769萬(wàn)噸 信息來(lái)源：BHP 亞速海港和黑海盆地港口煤炭和焦炭吞吐量同比增長(zhǎng)210% 2021年5月亞速海港和黑海盆地港口的貨物總吞吐量同比增長(zhǎng) 7.4%。

煤焦熱點(diǎn)

27日全球煤炭快訊：美國(guó)4月煤炭產(chǎn)量同比上漲24% 泰國(guó)4月動(dòng)力煤進(jìn)口量同環(huán)比均下降

該新公司Thungela將在倫敦以及約翰內(nèi)斯堡證交所掛牌交易 該舉措是公司達(dá)成2040年碳中和目標(biāo)的其中一步，該目標(biāo)日期相比必和必拓，力拓集團(tuán)以及巴西淡水河谷公司的碳中和目標(biāo)早10年英美資源總裁馬克·古蒂芬尼（Mark Cutifani）表示，他對(duì)Thungela公司對(duì)動(dòng)力煤業(yè)務(wù)的管理充滿(mǎn)信心 信息來(lái)源：The Africa Report 美國(guó)煤礦就業(yè)機(jī)會(huì)在2021年第一季度產(chǎn)量回彈時(shí)減少 在2021年一季度，美國(guó)的煤炭生產(chǎn)量跟隨了行業(yè)復(fù)蘇的趨勢(shì)，盡管去年產(chǎn)量有大幅的下跌。

快訊

21日全球煤炭快訊：必和必拓一季度冶金煤產(chǎn)量同比增長(zhǎng)4% 兗煤澳洲一季度煤炭產(chǎn)量同比下降17%

截至3月底，必和必拓2021財(cái)年前9個(gè)月共生產(chǎn)冶金煤2880萬(wàn)噸，同比下降2% 今年一季度，必和必拓生產(chǎn)動(dòng)力煤477萬(wàn)噸，環(huán)比增長(zhǎng)34%，同比下降17% 生產(chǎn)指導(dǎo)方面，由于之前哥倫比亞Cerrejon煤礦的罷工活動(dòng)以及新南威爾士州洪水影響，必和必拓將2021財(cái)年動(dòng)力煤生產(chǎn)指導(dǎo)由2100-2300萬(wàn)噸下調(diào)至1800-2000萬(wàn)噸 信息來(lái)源：BHP 兗煤澳洲一季度煤炭產(chǎn)量同比下降17% 兗煤澳洲（Yancoal）在2021年第一季度生產(chǎn)1430萬(wàn)噸原煤，同比下降17%，這一下降是由于新南威爾士州獵人谷遭遇暴雨和洪水。

快訊

21日全球煤炭快訊：必和必拓四季度冶金煤產(chǎn)量同比下降5% 加拿大里德利碼頭2020年煤炭出口同比增長(zhǎng)26.42%

關(guān)于昆士蘭州煤炭產(chǎn)量下降的原因，必和必拓在報(bào)告中解釋道，主要是由于Saraji、Caval Ridge煤礦洗煤廠的既定檢修工作，以及四季度期間多雨天氣對(duì)生產(chǎn)造成的不利影響另外，South Walker Creek和Poitrel煤礦也出現(xiàn)產(chǎn)量下降，主要原因?yàn)椴蓜兟瘦^高，導(dǎo)致產(chǎn)出較低 動(dòng)力煤產(chǎn)量下降明顯，主要由于必和必拓在哥倫比亞合伙經(jīng)營(yíng)的Cerrjon煤礦下半年發(fā)生長(zhǎng)期罷工，下半年產(chǎn)量下降68%，跌至140萬(wàn)噸。

快訊

瑞達(dá)期貨：主流報(bào)價(jià)有所松動(dòng)，鄭煤期價(jià)繼續(xù)下跌

盤(pán)面情況：ZC105合約大幅下跌，最高報(bào)683.0，最低報(bào)672.4，收盤(pán)673.0，較上一交易日-3.44%；持倉(cāng)225693手，-27447；基差362，-1.4；ZC9-5月價(jià)差-37.6，+4.4 消息：1月20日，礦商必和必拓（BHP）公布季度產(chǎn)量報(bào)告顯示，2020年第四季度，必和必拓動(dòng)力煤（權(quán)益）產(chǎn)量為357.6萬(wàn)噸，同環(huán)比分別大降41%和23%，產(chǎn)量下降主要是由于天氣原因以及塞雷洪煤礦（Cerrejon）罷工事件的影響。

機(jī)構(gòu)