新形勢下我國鋼鐵行業(yè)發(fā)展格局分析與研究

由于澳大利亞本就是美國戰(zhàn)略聯(lián)盟國之一，巴西所在的南美洲又素來被稱為“美國的后花園”，這種格局將很大程度上增加我國鐵礦石資源穩(wěn)定供應(yīng)的風(fēng)險 第二，美國重啟傳統(tǒng)化石能源使用，或?qū)⑹刮覈撹F行業(yè)面臨一定挑戰(zhàn)2025年1月份，特朗普政府執(zhí)政伊始就宣布再次退出“巴黎協(xié)定”在美國重啟傳統(tǒng)化石能源使用后，這一決定使得我國致力于彎道超車的新能源電池行業(yè)面臨尷尬選擇對我國鋼鐵行業(yè)而言，一方面，歐盟碳關(guān)稅征收已迫在眉睫；另一方面，傳統(tǒng)化石能源影響下的鋼鐵冶金工藝需加速調(diào)整。

鋼材

2024年中國人均鋼材表觀消費(fèi)量降至601.1千克 排名全球第三

澳大利亞和巴西合計鐵礦石產(chǎn)量占比為54.3% 2023年，全球鐵礦石表觀消費(fèi)量為24.225億噸，同比微降0.2%其中，中國表觀消費(fèi)量為14.572億噸，同比提高8.9%，占全球的比重為60.2% 2024年全球廢鋼貿(mào)易量 2024年，全球廢鋼出口量為9580萬噸，同比下滑3.7%；進(jìn)口量為9670萬噸，同比下滑0.7% 歐盟27國是全球最大的廢鋼出口地區(qū)，2024年共出口廢鋼4260萬噸，同比下降4.7%，占全球廢鋼出口總量的44.5%。

產(chǎn)業(yè)動態(tài)

Mysteel國際鋼鐵熱點一周回顧：全球鋼材市場漲跌互現(xiàn) 多地區(qū)鋼價因原料端疲軟而下跌調(diào)整（12.13-12.20）

中東板材市場成交活躍，阿聯(lián)酋熱卷價格區(qū)間擴(kuò)大，沙特市場則相對平穩(wěn)印度市場因需求疲軟和市場活動緩慢偏弱穩(wěn)運(yùn)行歐洲主流鋼廠提高了板材價格，美國板材價格持穩(wěn)整體來看，本周全球市場亞洲區(qū)域因原料下跌成材端鋼價有所下調(diào)，中東成材的市場活躍度略好于亞洲區(qū)域，但大部分地區(qū)仍然需求不及預(yù)期，預(yù)計本周全球鋼材市場持穩(wěn)中偏弱運(yùn)行 沙特阿拉伯與尼日利亞深化鐵礦石領(lǐng)域合作 沙特阿拉伯與尼日利亞近日宣布在鐵礦石開采和鋼鐵生產(chǎn)領(lǐng)域建立重要合作伙伴關(guān)系，旨在推動尼日利亞的工業(yè)化進(jìn)程。

產(chǎn)業(yè)資訊

Mysteel早報：坯料小幅拉漲 今日無縫管價格或窄幅震蕩

【產(chǎn)經(jīng)消息】 ◎11月19日，Mysteel62%鐵礦石指數(shù)101.7，漲2.05，月均101.95；65%鐵礦石指數(shù)116.3，漲1.95，月均117.12（單位：美元/干噸） ◎歐元區(qū)10月CPI終值同比升2%，符合市場預(yù)期，回歸歐洲央行目標(biāo)水平，為該行12月降息鋪平道路希臘央行行此前表示，歐央行12月降息25個基點已成定局 ◎11月11日-17日期間，澳大利亞、巴西七個主要港口鐵礦石庫存總量1167.8萬噸，環(huán)比下降23.2萬噸，目前庫存絕對量略高于四季度以來的平均值。

每日分析

黑色期貨早報：各品種多數(shù)上漲，多機(jī)構(gòu)料鐵礦石震蕩運(yùn)行

他強(qiáng)調(diào)，歐盟對中國電動汽車加征關(guān)稅引發(fā)全世界關(guān)注中方始終堅持通過對話磋商解決分歧，希望德方繼續(xù)為此發(fā)揮重要作用朔爾茨表示，希望歐中通過對話談判盡快解決電動汽車問題，德方愿就此作出積極努力 數(shù)據(jù)：11月19日，全國主港鐵礦石成交114.00萬噸，環(huán)比減2.2%；237家主流貿(mào)易商建筑鋼材成交13.51萬噸，環(huán)比增0.7%11月11日-17日期間，澳大利亞、巴西七個主要港口鐵礦石庫存總量1167.8萬噸，環(huán)比下降23.2萬噸，目前庫存絕對量略高于四季度以來的平均值。

期評

南澳州穆卡尼佩巖心復(fù)查發(fā)現(xiàn)鈦礦

公司稱，這項工作剛剛開始，并不意味著馬莫塔已經(jīng)控制了最好的礦段，或者只是恰好碰到了高品位富礦段 “這里的潛力巨大整個地區(qū)可能都富鈦，什么事情都可能發(fā)生” 所有4個巖心都選自一個1.5公里×0.75公里磁異常上的鉆孔，但也可能磁性與鈦礦砂沒有關(guān)系，這些鐵礦石富集變化但可能分布在這個沖積扇上 鈦可用于電動汽車、風(fēng)力發(fā)電、電池儲能和國防，澳大利亞、美國、歐盟、印度、日本和韓國都將其列入關(guān)鍵礦產(chǎn)目錄。

熱點資訊

2024年亞洲鋼礦大會-主題論壇 “鐵礦石市場發(fā)展新勢力”圓滿落幕

Mysteel鐵礦石亞太市場部經(jīng)理朱念念、印度Bigmint鐵礦石及煤炭部門經(jīng)理Indranath Jha、澳大利亞礦山Grange Resources質(zhì)量與流程改進(jìn)經(jīng)理Dian Olwagen、俄羅斯鋼礦企業(yè)Severstal營銷與運(yùn)營主管Dmitry Li、新加坡交易所總監(jiān)和大宗商品專家Kenneth Ng、Mysteel鐵礦石指數(shù)部經(jīng)理彭喆蒞臨現(xiàn)場并作精彩發(fā)言 Mysteel鐵礦石歐非區(qū)域經(jīng)理王琦 首先，上海鋼聯(lián)Mysteel鐵礦石亞太市場部經(jīng)理朱念念發(fā)表題為《東南亞鋼礦市場總覽》的精彩演講，朱經(jīng)理首先介紹了Mysteel團(tuán)隊及其在亞太地區(qū)的業(yè)務(wù)范圍，接著系統(tǒng)闡述了東南亞鋼鐵行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，并預(yù)測越南、馬來西亞和印度尼西亞等國家將成為新增鋼鐵產(chǎn)能的主要集中區(qū)域，鐵礦石需求也有望隨之增加。

鐵礦會展

蓄勢待發(fā)！非洲鐵礦石行業(yè)崛起勢頭正勁

據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2023年，我國非洲礦進(jìn)口總量為5330.70萬噸，占全國鐵礦石進(jìn)口總量的4.5%；但從非主流礦總量來看，非洲礦占比除澳大利亞礦、巴西礦之外的其他非主流礦進(jìn)口總量的28%隨著澳大利亞、巴西礦產(chǎn)能釋放進(jìn)入穩(wěn)定期，非洲礦對我國鐵礦石進(jìn)口增量的貢獻(xiàn)明顯，其進(jìn)口比例上升有利于豐富我國鐵礦進(jìn)口來源，對于保障我國礦石供應(yīng)的穩(wěn)定性和可持續(xù)性具有重要意義 礦山梳理 南部地區(qū) 非洲南部地區(qū)指非洲大陸南部地區(qū)及周圍島嶼，為非洲鐵礦石開采程度最高的地區(qū)，其礦石資源主要分布在南非共和國、莫桑比克、馬達(dá)加斯加等國家，當(dāng)?shù)氐闹饕淼V企為昆巴鐵礦有限集團(tuán)（KumbaIronOreLimitedGroup）、阿斯芒有限公司（AssmangProprietaryLimited）、南非安賽樂米塔爾（ArcelorMittalSouthAfrica，AMSA）、阿科拉資源有限公司（AkoraResourcesLtd）及貝歐巴鋼鐵有限公司（BaobabSteelLimited）等。

爐料

2023年全球鐵礦石市場回顧

加蓬政府持有Belinga項目10%的股份，但不承擔(dān)建設(shè)成本FMG公司已成功啟動鐵礦石開采，預(yù)計2023年底前已開始出口鐵礦石該項目開發(fā)成本約2億美元，鐵礦石年產(chǎn)量200萬噸，并且還有進(jìn)一步增加的潛力同時，現(xiàn)有的公路或鐵路基礎(chǔ)設(shè)施將有助于鐵礦石向利伯維爾附近的歐文多礦產(chǎn)港運(yùn)輸 Onslow鐵礦項目 澳大利亞礦業(yè)公司礦產(chǎn)資源公司（MinRes）宣布，其位于西澳大利亞州的Onslow鐵礦石項目于2023年12月份投產(chǎn)，2024年6月份交付首批鐵礦石。

爐料

Mysteel晚餐：國內(nèi)鋼材庫存增速放緩，伊朗擬降鐵礦石出口關(guān)稅

其中提出，2024年底前要初步建成鋼鐵、鋁加工（深井鑄造）和金屬粉塵、木粉塵涉爆企業(yè)省級安全風(fēng)險監(jiān)測預(yù)警系統(tǒng) ◎日前，歐盟委員會發(fā)布公告，對鋼鐵產(chǎn)品（SteelProducts）發(fā)起保障措施復(fù)審調(diào)查，以評估目前對某些鋼鐵產(chǎn)品實施的保障措施是否應(yīng)在2024年6月30日到期之后繼續(xù)延長 ◎澳大利亞礦業(yè)公司MineralResources已完成首艘轉(zhuǎn)運(yùn)船的海上試航工作新型轉(zhuǎn)運(yùn)船是Onslow鐵礦石項目運(yùn)輸解決方案不可或缺的一部分，按計劃將于2024年6月交付第一批礦石，該項目預(yù)計每年運(yùn)輸約3500萬噸鐵礦石，預(yù)計礦山壽命超過30年。

資訊

透視近3年全球鐵礦石供需形勢變化

其中，澳大利亞發(fā)貨量逐年攀升，巴西季節(jié)性波動較大，而且兩國發(fā)貨量占發(fā)貨總量的80%以上，壟斷地位優(yōu)勢明顯 第二，2023年1月—9月份全球鐵礦石累計發(fā)貨量同比增量中，源自四大礦山的增量不足1/3，且僅力拓有一定增量，必和必拓與淡水河谷基本持平，F(xiàn)MG有小幅減量 第三，全球鐵礦石需求方面，2023年1月—9月份累計同比出現(xiàn)增加的國家主要是中國、印度和韓國等，出現(xiàn)明顯減少的主要是歐洲、美洲、日本等。

爐料

BDI連漲6周！好望角型船需求轉(zhuǎn)強(qiáng)散貨船市場未來可期

其中在好望角型船市場，受到澳大利亞鐵礦及煤炭貨盤有所減少的影響，使多運(yùn)輸鐵礦石的好望角型船運(yùn)價自高位回落，BCI指數(shù)在上周四跌至近一周新低的3278點，隨后小幅反彈而在中小型船市場，盡管上周初時中國電廠煤炭進(jìn)口熱情不減，然而臨近周末運(yùn)力逐步釋放，租家觀望情緒漸濃，使多運(yùn)輸煤炭及谷物的巴拿馬型與超靈便型船運(yùn)價漲跌互見 展望未來，業(yè)界認(rèn)為，中國明確表示需要調(diào)整優(yōu)化房地產(chǎn)政策，激勵市場信心，鐵礦石需求因此增加，由于鐵礦石從巴西、澳大利亞等地運(yùn)往中國，俄羅斯與澳大利亞煤炭運(yùn)往中國，加上煤炭從哥倫比亞運(yùn)往歐洲，均是助推好望角型船運(yùn)價上漲的主因。

船舶

中國鐵礦石海外權(quán)益礦項目回顧

歐亞資源集團(tuán)已經(jīng)開始在巴西建設(shè)FIOL鐵路，該鐵路將連接其位于Caetite的BAMIN鐵礦與正在巴伊亞州Ilhéus建設(shè)的PortoSul港口項目預(yù)計在2027年完工，鐵路運(yùn)營后，BAMIN鐵礦的鐵礦石產(chǎn)量將從目前的100萬噸/年提高到2700萬噸/年 澳大利亞私營公司StellaVista公司已從英國和澳大利亞合資企業(yè)Bellzone礦業(yè)公司獲得幾內(nèi)亞共和國Kalia鐵礦項目85%的權(quán)益，其余15%的權(quán)益由幾內(nèi)亞政府持有。

爐料

必和必拓經(jīng)濟(jì)和大宗商品市場展望——2023年8月

值得一提的是，我們注意到包括中國客戶在內(nèi)的全球客戶對新型電熔爐（ESF）均表現(xiàn)出了濃厚的興趣目前，這種興趣正在轉(zhuǎn)化為初步實施階段，例如，歐洲、韓國和澳大利亞等國的鋼鐵企業(yè)已經(jīng)將該技術(shù)納入其2030年計劃和/或更長期的脫碳路徑中如果試點取得成功，我們預(yù)計這些初期項目將會推動整個行業(yè)的增長 與專門用于處理廢鋼的成熟電弧爐（EAF）相比，電熔爐具有更高的靈活性在傳統(tǒng)直接還原鐵（DRI）技術(shù)上，應(yīng)用電熔爐不僅能夠處理中低品位的鐵礦石，還能夠與現(xiàn)有的煉鋼設(shè)施相整合，為轉(zhuǎn)爐（BOF）提供原料。

鋼材

好望角型船領(lǐng)漲！BDI指數(shù)上周大漲重回千點

具體而言，在好望角型船市場，因太平洋地區(qū)的澳大利亞主要礦商保持平穩(wěn)發(fā)貨節(jié)奏，鐵礦石貨量總體穩(wěn)定，但市場可用運(yùn)力較多，且對于中國房地產(chǎn)行業(yè)的擔(dān)憂仍在，不過隨后由于南美東海岸的鐵礦石貿(mào)易量多流向中國，市場情緒回神，促使多運(yùn)輸鐵礦石的好望角型船運(yùn)價回升而在中小型船市場，隨著中國高溫天氣持續(xù)，電廠日耗較高，以及部分煤炭從哥倫比亞運(yùn)往歐洲、南美區(qū)域糧食貨盤尚可，但受太平洋區(qū)頹勢以及空放運(yùn)力影響，導(dǎo)致運(yùn)輸煤炭及谷物的巴拿馬型與超靈便型船運(yùn)價漲跌互見。

船舶

年中盤點：2023年上半年鐵礦石大事記

3月28日：FMG表示其位于西澳大利亞皮爾巴拉的Iron Bridge鐵橋磁鐵礦項目首批生產(chǎn)時間更新至四月下旬 3月29日：英美資源集團(tuán)與歐亞資源集團(tuán)（Eurasian Resources Group）巴西全資子公司巴伊亞礦業(yè)有限公司（BAMIN）簽署協(xié)議，收購BAMIN公司Pedrade Ferro礦山的全部出口鐵礦石目前該礦山年產(chǎn)能高達(dá)100萬噸據(jù)悉，BAMIN公司計劃到2026年將該礦山年產(chǎn)能提高至2600萬噸。

鋼礦動態(tài)

莆田市東吳港區(qū)：福建首個滿足世界最大40萬噸礦石船裝卸的港口

所有設(shè)備都可通過中控室遠(yuǎn)程操作運(yùn)行 21日，在莆田市東吳港區(qū)羅嶼9號泊位，馬紹爾群島籍“圣卡倫”輪正在緊張卸載29萬多噸鐵礦龍敏攝 鄭冬坤指出，羅嶼港口深入踐行“一帶一路”倡議，通過21世紀(jì)海上絲綢之路強(qiáng)化與“海絲”沿線國家、地區(qū)的連接，搭建中國與世界的橋梁；通過水路、公路、鐵路的多式聯(lián)運(yùn)體系提高物流輻射力，擴(kuò)大內(nèi)陸省區(qū)乃至歐亞大陸“借閩出?！钡耐ǖ佬?yīng)，通過接卸巴西、澳大利亞、加拿大、印度、南非、俄羅斯等國家的鐵礦石和煤炭，中轉(zhuǎn)到福建、中國臺灣、江西、江蘇、湖南、湖北及長江沿線與西南省份，同時輻射到日本、韓國以及東南亞等地區(qū)，構(gòu)建礦石、煤炭的便捷供應(yīng)鏈通道，逐步形成以港口為核心的綜合物流體系。

爐料

創(chuàng)元期貨：復(fù)盤2007—2011年鋼材行情

2009年，進(jìn)口鐵礦石價格上漲32%，而國產(chǎn)礦下跌2.87%進(jìn)口礦價格走勢和國產(chǎn)礦價格走勢分化的原因，一是國產(chǎn)礦開采品位下滑；二是海外礦性價比更高金融危機(jī)導(dǎo)致海外需求下滑，全球礦山減產(chǎn)，資本開支銳減，2009年全球鐵礦石產(chǎn)量同比下滑2%，2002年以來首次出現(xiàn)負(fù)增長以Vale為例，2009年鐵礦石產(chǎn)量同比下滑21%，但這受其客戶集中在歐洲的影響FMG在2008年投產(chǎn)后，2009年產(chǎn)量實現(xiàn)3000萬噸，成為澳大利亞第三大鐵礦石生產(chǎn)商，其鐵礦石100%出口至中國。

鋼材

黑色期貨早報：各品種下跌，多機(jī)構(gòu)料螺紋鋼震蕩運(yùn)行

周三瑞信歐股收盤跌超24%，創(chuàng)紀(jì)錄最大單日跌幅，美股收盤則大跌14.14%瑞士央行、瑞士金融市場監(jiān)管局就市場不穩(wěn)定發(fā)表聲明瑞士央行表示，如有需要，將向瑞士信貸集團(tuán)提供流動性 數(shù)據(jù)：3月15日，全國主港鐵礦石成交94.70萬噸，環(huán)比增16.8%；237家主流貿(mào)易商建材成交13.45萬噸，環(huán)比減23.3%1-2月，澳大利亞黑德蘭港出口鐵礦石合計8768.8萬噸，同比增加0.3%；出口至中國的鐵礦石合計7522.4萬噸，同比增加1.9%。

期評

鐵礦石期貨漲逾3%，鋼價普遍走強(qiáng)

宏觀面：證監(jiān)會啟動不動產(chǎn)私募投資基金試點；1月全國吸收外資1276.9億元，同比增長14.5%；2月以來約20城首套房貸利率破“4”；歐銀管委稱將于夏季停止加息，高盛預(yù)計離終端利率還有100基點 產(chǎn)業(yè)面：中國寶武與力拓在西澳大利亞的20億美元鐵礦石合資項目最近獲得了澳大利亞外國投資審查委員會（FIRB）的批準(zhǔn)；江蘇沙鋼2月下旬螺紋鋼出廠價平穩(wěn)，現(xiàn)HRB400EФ16-25mm螺紋出廠價格為4430元/噸。

期評