Mysteel快訊：泰克資源四季度銷售冶金煤510萬噸 煤炭需求增長推高澳洲出口價格指數(shù)

到目前為止，缺勤狀況尚未對主要生產(chǎn)造成影響，但為今年一季度的生產(chǎn)帶來一定風(fēng)險不過，最近幾天情況有所好轉(zhuǎn)，從隔離中返回的員工數(shù)量超過了確診的病例數(shù)量 信息來源：Teck Resources 煤炭需求增長推高澳洲出口價格指數(shù) 煤炭和有色金屬支撐澳大利亞第四季度的出口價格指數(shù)，而中國對金屬礦石需求的下降則給其帶來了沉重壓力。

快訊

Mysteel：6月國際動力煤價格低位震蕩 上下游博弈情緒濃厚

背景：印尼將按照HBA指數(shù)定價執(zhí)行趨嚴、澳洲受洪水沖擊港口作業(yè)受限、俄羅斯某大型礦企私營港口因海面浮冰導(dǎo)致裝船延誤、國際突發(fā)地緣沖突……6月以來，外礦供應(yīng)端雖受不同擾動因素影響，但在需求頹勢下也未能改變?nèi)?em class='keyword'>煤炭供強需弱格局，國際煤價整體呈向下趨勢，臨近月底逐步企穩(wěn) 一、低卡印尼煤利好條件一般，價格反彈空間有限 6月Q3800巴拿馬船F(xiàn)OB報價從46美元/噸下調(diào)至最低位40美元/噸附近，跌幅大且速度快，價格下行主要由于以下幾點：首先，據(jù)Mysteel數(shù)據(jù)顯示，6月印度方面電廠庫存同比持續(xù)增長，可用天數(shù)始終處于高位水平，其內(nèi)貿(mào)供給即可滿足采購需求，進口量相應(yīng)縮減。

煤焦熱點

Mysteel：外部擾動因素不減 進口動力煤價窄幅震蕩

二、高卡煤弱勢難解，金三銀四需求難達預(yù)期 近期澳大利亞雖受颶風(fēng)影響，但對煤炭生產(chǎn)及運輸造成的局限性在市場反應(yīng)中并未顯現(xiàn)，各主要進口國需求也未有明顯好轉(zhuǎn)，整體格局依舊供大于需，故在出貨壓力下澳洲礦方Q5500報價已連續(xù)下跌數(shù)月，3月以來自76美元/噸下降至72美元/噸此外，由于印尼HBA指數(shù)價高于前期市場水平，部分買家轉(zhuǎn)向?qū)?em class='keyword'>澳洲Q4500-Q5000采購興趣提高，但高卡煤銷路依舊較窄，價格逐步向成本線逼近。

煤焦熱點

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（6.3-6.7）

【進口煤炭】本周進口煉焦煤偏弱運行成材淡季經(jīng)歷鐵水幾番小幅回調(diào)，焦炭或存第二輪提降預(yù)期，疊加盤面預(yù)期持續(xù)走弱，貿(mào)易商投機情緒低迷，成交多以下游剛需拿貨為主，存終端階段性補庫行為，港口庫存合理下調(diào)澳洲方面，一方面澳洲礦山7月將迎來新財年，按以往面臨檢修的因素可能會導(dǎo)致供應(yīng)偏緊，另一方面近期發(fā)運延緩為報盤提供支撐，另有印度大選后可能會有政策延續(xù)及鋼廠開工率上調(diào)預(yù)期，本周詢盤熱度有漲，澳煤指數(shù)周環(huán)比上漲14-14.5美金/噸。

周評

BDI指數(shù)創(chuàng)年內(nèi)新高！業(yè)內(nèi)稱鐵礦石行情開啟，船東有望獲得較好回報

截至10月17日，波羅的海干散貨航運指數(shù)（BDI）達2058點，較前一日上漲4.36%，創(chuàng)下年內(nèi)新高，扭轉(zhuǎn)了今年上半年的疲軟態(tài)勢 有業(yè)內(nèi)人士告訴財聯(lián)社記者，近期受澳洲、巴西礦山發(fā)貨增加，疊加煤炭需求增加，好望角型（海岬型）散貨船市場需求旺盛，帶動該船型運價持續(xù)上升，一個月翻倍并且已經(jīng)突破3萬美元/天，創(chuàng)出一年多新高另一業(yè)內(nèi)人士表示，正是BCI帶動了此輪BDI指數(shù)的上漲 西南證券交運行業(yè)研究員也表示，鐵礦石行情開啟，今年四季度在太平洋板塊活躍成交的帶動下，鐵礦石運費整體顯著上漲。

爐料

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(9.18 - 9.24)

澳洲受主產(chǎn)地主要大礦短期事故影響，供給下降，主焦煤價格上漲幅度較大且澳洲動力煤主產(chǎn)地新南威爾士州決定對煤炭加征稅費，預(yù)計該項成本支出將上升三分之一帶動海外煤炭價格繼續(xù)上升印尼低卡煤本周報價57美元/噸，環(huán)比上周增3美元/噸紐卡斯?fàn)柛?000卡價格繼續(xù)漲1美元/噸理查德茲南非高卡煤價格上漲幅度較大，本周報122美元/噸，環(huán)比增7美元/噸 運費方面，國際海運價格本周漲勢暫緩，波羅的海干散貨指數(shù)漲1.8%，本周收1685點。

澳洲發(fā)運

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)（8.7-8.13）

本周澳大利亞因為工人運動與勞資協(xié)議再商判，直接影響了澳洲的天然氣供給情況，短期預(yù)計影響約10%的天然氣供給量，而原油方面繼續(xù)維持上漲態(tài)勢長期看，全球煤炭供給寬松，我國煤炭能源依賴度也將逐漸降低，價格或許將弱勢震蕩下行，但短期國際能源價格，尤其是原油與天然氣一路上行，和煤炭價差繼續(xù)擴大，煤炭的成本優(yōu)勢越發(fā)凸顯，或帶動國際煤價走高，繼而支撐起國內(nèi)煤炭價格 運費方面，各主要運費指數(shù)普漲。

澳洲發(fā)運

Mysteel盤點：遠期海運煉焦煤穩(wěn)中偏強運行，港口煉焦煤市場弱穩(wěn)運行

【進口煤炭】14日煉焦煤遠期市場穩(wěn)中偏強運行澳洲遠期煉焦煤RVC準(zhǔn)一線煉焦煤資源成交價FOB255.20美金/噸，裝船期9月11日-9月20日，成交噸數(shù)7.5萬噸，其中3萬噸以PLV指數(shù)平接俄羅斯遠期煉焦煤暫穩(wěn)，近期礦山發(fā)貨量下行，鐵路運輸問題仍然存在并暫無緩解趨勢，部分國內(nèi)貿(mào)易商積極詢貨但暫無實盤成交 進口港口方面，14日海運煉焦煤港口市場弱穩(wěn)運行鑒于后續(xù)市場走勢暫不明朗，當(dāng)前焦鋼企業(yè)對于原料端采購較為謹慎，部分煤種受市場情緒波動影響，價格下跌10元/噸，整體港口市場交投氛圍一般。

盤點

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(4.3 - 4.9)

煉焦煤方面，澳洲焦煤指數(shù)已經(jīng)回調(diào)到年初低點反饋到我國港口進口煤價格上，進口市場偏弱運行受內(nèi)貿(mào)價格下跌影響，市場看空情緒濃厚進口煤投標(biāo)價小幅下移，華南區(qū)域3800卡印尼煤投標(biāo)最低價為640元/噸當(dāng)前市場正處于傳統(tǒng)淡季，需求端疲軟；加之港口庫存為歷史高位，煤價承壓走弱，進口煤價亦然 二、全球主要煤炭發(fā)運國家 （1）印尼 印尼煤炭全球發(fā)運量為793.6萬噸，環(huán)比降14.3萬噸。

澳洲發(fā)運

BDI指數(shù)連跌七周！干散貨航運市場跌跌不休

業(yè)界人士指出，過去一周散貨船市場持續(xù)低迷，澳洲颶風(fēng)、巴西雨季等惡劣天氣影響鐵礦石出貨量，使得煤炭進口需求疲軟，市場依舊貨少船多，需求回升慢于預(yù)期，盡管臨近周末因部分過剩運力有所消化推動BDI指數(shù)微幅反彈，但整體走勢依然呈下跌態(tài)勢 上周在好望角型船市場，由于澳洲颶風(fēng)天氣使得部分港口關(guān)閉，發(fā)貨人出貨受到影響，導(dǎo)致太平洋地區(qū)原本就不多的鐵礦石貨盤再次減少，且遠程礦航線貨盤不足，因受巴西雨季影響，導(dǎo)致多運輸鐵礦石的好望角型船運價持續(xù)下探。

船舶

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(1.2 - 1.8)

路透社援引印度電力部至各邦的一封信件表示，2023-24財年上半年（2023年4-9月），印度國內(nèi)煤炭供應(yīng)量預(yù)計為3.92億噸，供需缺口預(yù)計為2400萬噸 價格方面，因為有部分消息指出中國與澳大利亞之間的煤炭停運關(guān)系已經(jīng)結(jié)束，有至少四家公司是開始接手重啟中澳煤運關(guān)系，在本周初的遠期澳洲焦煤價格指數(shù)上漲幅度較大。

澳洲發(fā)運

Mysteel周報：黑色系原燃料價格漲跌互現(xiàn)

【進口煤炭】海運煉焦煤市場弱勢運行遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報250-252美金/噸，日環(huán)比降20.5美金/噸兩筆澳洲峰景FOB成交在252美金，整體拉低指數(shù)價格，其中一筆成交包含3.5萬噸的峰景和4萬噸貢耶拉，另外一筆成交包含3.4萬噸峰景歐洲少數(shù)高爐的停產(chǎn)，疊加印度鋼廠季節(jié)性補庫需求減弱，對于遠期煉焦煤支撐不足，價格再度走弱俄羅斯方面，本周俄羅斯某主流礦山招標(biāo)，中標(biāo)價中國CFR周環(huán)比漲6-7美金，影響價格繼續(xù)上漲的原因，一方面是俄方鐵路被征集，遠期到港資源陸續(xù)被延期；另一方面，港口高價成本資源貿(mào)易商不愿低價出，而低價資源基本已售完，整體對于遠期價格形成支撐。

周評

Mysteel盤點：港口煉焦煤價格上漲10-30元/噸不等

【進口煤炭】16日海運煉焦煤市場弱勢運行遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報250-252美金/噸，日環(huán)比降20.5美金/噸兩筆澳洲峰景FOB成交在252美金，整體拉低指數(shù)價格，其中一筆成交包含3.5萬噸的峰景和4萬噸貢耶拉，另外一筆成交包含3.4萬噸峰景歐洲少數(shù)高爐的停產(chǎn)，疊加印度鋼廠季節(jié)性補庫需求減弱，對于遠期煉焦煤支撐不足，價格再度走弱俄羅斯方面，本周俄羅斯某主流礦山招標(biāo)，中標(biāo)價中國CFR周環(huán)比漲6-7美金，影響價格繼續(xù)上漲的原因，一方面是俄方鐵路被征集，遠期到港資源陸續(xù)被延期；另一方面，港口高價成本資源貿(mào)易商不愿低價出，而低價資源基本已售完，整體對于遠期價格形成支撐。

盤點

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（9.12-9.16）

【進口煤炭概覽】海運煉焦煤市場弱勢運行遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報250-252美金/噸，日環(huán)比降20.5美金/噸兩筆澳洲峰景FOB成交在252美金，整體拉低指數(shù)價格，其中一筆成交包含3.5萬噸的峰景和4萬噸貢耶拉，另外一筆成交包含3.4萬噸峰景歐洲少數(shù)高爐的停產(chǎn)，疊加印度鋼廠季節(jié)性補庫需求減弱，對于遠期煉焦煤支撐不足，價格再度走弱俄羅斯方面，本周俄羅斯某主流礦山招標(biāo)，中標(biāo)價中國CFR周環(huán)比漲6-7美金，影響價格繼續(xù)上漲的原因，一方面是俄方鐵路被征集，遠期到港資源陸續(xù)被延期；另一方面，港口高價成本資源貿(mào)易商不愿低價出，而低價資源基本已售完，整體對于遠期價格形成支撐。

周評

Mysteel：疫情影響下，航運市場及造船行業(yè)表現(xiàn)

2、全球航運市場運行情況 4月份，澳洲、巴西鐵礦石出貨量明顯增加且出貨集中，運輸需求保持旺盛，據(jù)鋼聯(lián)數(shù)據(jù)顯示，4月份澳巴14個港口鐵礦石發(fā)運量環(huán)比增長近30%相比之下，煤炭市場步入傳統(tǒng)淡季，需求低迷，而南美等地區(qū)糧食盤需求表現(xiàn)較好鐵礦石、糧食等海運需求集中性釋放，推動4月波羅的海干散貨運價指數(shù)上漲。

產(chǎn)業(yè)分析

澳煤受阻，蒙煤是否能挑起進口焦煤的大梁？（下：中蒙貿(mào)易篇）

質(zhì)量上看，蒙煤、澳煤都是優(yōu)質(zhì)煤種，都滿足大商所交割要求對比澳煤，蒙5#精煤硫分稍高，粘結(jié)指數(shù)稍低，對比澳煤整體質(zhì)量稍次數(shù)量上，蒙古煤炭產(chǎn)量峰值不不到6000萬噸/年，與澳洲煤炭量上亦相去甚遠不過相比其他海運煤，蒙煤運輸勝在路途近此外，能減少長距離海運過程中煤的質(zhì)量損耗由于蒙古自身運輸條件有限，鐵路主線僅有一條，主要還是陸路運輸為主，其出口煤炭主要還是仰仗中國，而煤炭出口又是蒙古的重要經(jīng)濟來源，較少可能性會出現(xiàn)因“大國政治”問題導(dǎo)致的煤炭貿(mào)易受阻。

觀點

Mysteel盤點：海運煉焦煤繼續(xù)下調(diào) 港口伊娜琳報2600-2650

【進口煤炭】7日海運煉焦煤市場繼續(xù)弱勢運行國際大環(huán)境通脹影響下，經(jīng)濟疲軟影響終端需求，疊加國際鋼廠米塔爾轉(zhuǎn)賣一線焦煤峰景，最終以383美金成交，影響市場情緒繼續(xù)走弱，遠期離岸價延續(xù)下跌，澳洲硬焦FOB報383美金非澳洲煤方面，國內(nèi)個別貿(mào)易商接貨美國資源布坎南CFR475美金，4月21-30船期，帶動指數(shù)價格大幅上漲30美金，隨著國際價格跌至國內(nèi)貿(mào)易商可接受價位，部分貿(mào)易商或?qū)硬少徯枨?港口煉焦煤方面，隨著山西疫情散點爆發(fā)，物流運輸各地受限，省外焦化補庫更為吃力，廠內(nèi)庫存被迫降庫，沿海焦化有意在港口尋貨，港口貿(mào)易商報價堅挺，部分煤種有意上漲100-200元/噸，伊娜琳肥煤報2600-2650元/噸，GLV報3500以上，鑒于疫情無法快速緩和，貿(mào)易商多不急于銷售，進一步等待高價成交。

盤點

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（3.28-4.1）

【進口煤炭】海運煉焦煤市場繼續(xù)偏弱根據(jù)美國能源信息署最新公布的數(shù)據(jù)，3月20日-26日，美國生產(chǎn)原煤1160萬噸，環(huán)比增長4%，同比增長2.7%，截止至今，美國生產(chǎn)煤炭1.394萬噸，同比增長5.1%，整體產(chǎn)量高于前兩年同期水平，而澳洲等國受外界天氣狀況等影響因素減弱，產(chǎn)量在逐步得到恢復(fù)而終端考慮高成本，接貨意愿仍處觀望，成交依舊低迷，遠期澳洲硬焦FOB報500-540美金 國際煉焦煤價格指數(shù)如下：PLV報506.5美金/噸，周環(huán)比降63.5美金/噸，月均506.5美金/噸；PMV報408美金/噸，周環(huán)比降4.75美金/噸，月均408美金/噸；HCC 64 Mid報381美金/噸，周環(huán)比降4.75美金/噸，月均381美金/噸；Semi-Soft 報219.25美金/噸，周環(huán)比降0.75美金/噸，月均219.25美金/噸。

周評

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（4.4-4.8）

【進口煤炭】本周海運煉焦煤市場整體呈前低后高走勢近半月國際煉焦煤價格持續(xù)回落，遠期澳洲硬焦距高點累計下跌近300美金左右，性價比優(yōu)勢逐步顯現(xiàn)，部分國際終端補庫意愿增強，需求稍有改善，疊加國內(nèi)個別貿(mào)易商接貨美國焦煤，帶動國際海運煉焦煤價格強勢反彈，其中低揮發(fā)CFR報497美金，日環(huán)比漲17美金另外隨著國內(nèi)外價差逐漸縮緊，為國內(nèi)終端及貿(mào)易商打開接貨窗口，不排除后期價格有繼續(xù)反彈的可能 國際煉焦煤價格指數(shù)如下：PLV報410.5美金/噸，周環(huán)比降93美金/噸，月均447.5美金/噸；PMV報475美金/噸，周環(huán)比降67美金/噸，月均425.43美金/噸；HCC 64 Mid報450.5美金/噸，周環(huán)比漲69.5美金/噸，月均400.57美金/噸；Semi-Soft 報227.25美金/噸，周環(huán)比漲8美金/噸，月均224.25美金/噸。

周評

Mysteel日報：黑色系原燃料穩(wěn)中有漲

內(nèi)蒙古鄂爾多斯一級3340元/噸，包頭準(zhǔn)一3300元/噸，赤峰二級0.8報3332-3430元/噸，均出廠含稅價 【進口煤炭】31日進口煤炭市場偏弱運行國際終端需求繼續(xù)觀望，成交依舊低迷，指數(shù)小幅回調(diào)，澳洲硬焦FOB報500-540美金/噸，較前期高點累計下跌150-200美金/噸非澳焦煤方面，美國、加拿大等煤報價高位，據(jù)了解，目前報價仍在550美金左右，國內(nèi)外價差較大，國內(nèi)暫無接貨意愿，部分國內(nèi)貿(mào)易商轉(zhuǎn)向采購俄羅斯煤、印尼等國家煤種。

盤點