Mysteel：美國煤炭企業(yè)調(diào)研活動報告

2019年該企業(yè)向世界各地共出口了約2900萬噸美國及澳洲原產(chǎn)煤，包含有焦煤、電煤及無煙煤，其中美國煤炭2100萬噸，澳洲煤炭800萬噸該企業(yè)的亞洲市場占全球銷售的70%以上，2021年向中國客戶提供美國優(yōu)質煉焦煤資源近500萬噸（約占中國自美進口焦煤產(chǎn)品數(shù)量50%），銷售額達10.2億美元。

煤焦熱點

Mysteel解讀：印度直接還原鐵產(chǎn)量何以居世界首位？

根據(jù)世界鋼鐵協(xié)會的統(tǒng)計，2022年印度的粗鋼表觀消費量為1.23億噸，占全球總量的6.5%，僅次于中國通常而言，用鋼需求較大的國家傾向于發(fā)展長流程煉鋼工藝，以實現(xiàn)規(guī)模化生產(chǎn)，保障粗鋼供給但是，作為電爐煉鋼原料之一的直接還原鐵卻能夠在印度快速發(fā)展，背后原因為何？ 二、印度DRI產(chǎn)量常年居世界首位的原因分析 （1）煉焦煤資源“量少質差”導致印度以電爐煉鋼為主 印度煤炭資源豐富，但煉焦煤儲量相對有限。

主編視角

山西探索“世界稀缺煤種”煉焦煤保護性開采

位于山西省呂梁市柳林縣的沙曲二號煤礦井下4903綜采工作面，智能化采煤機正在一刀刀將煤割下，強力膠帶運輸機將烏黑發(fā)亮的煤炭源源不斷輸送出井口 “這些煉焦煤低灰、低硫、特低磷、高發(fā)熱量、強粘結性，被業(yè)內(nèi)譽為‘世界瑰寶’”4月9日，在該礦井口，沙曲二號煤礦所屬的山西焦煤集團華晉焦煤有限責任公司(以下簡稱“華晉焦煤”)董事長武海軍對記者說，特別是熱反應后強度指標高于其他主焦煤，是國內(nèi)外大型鋼鐵企業(yè)首選資源。

爐料

2024年第六屆全國煤焦采購大會-日照站同期會議圓滿結束

內(nèi)容主要分為，俄煤資源分布情況與質量介紹、俄羅斯主要出口港口進鐵路情況介紹、短期俄煤的進口格局三個部分第一部分，他概述了世界煤炭資源的儲量，進2024年的進口煤進口量，介紹了Evraz、NMMC、Taltek、Elga等四座俄羅斯礦山的基本資源情況；第二部分，他對鐵路運力、海運路線等兩方面進行了簡要的介紹；最后，他從澳大利亞、美國、印尼焦煤的進口趨勢，以及俄煤進口的相關影響因素對進口煉焦煤的進口格局進行短期的展望。

專業(yè)知識培訓

國海良時期貨：關稅調(diào)整，印度崛起，焦煤進口將何去何從

2023年，印度粗鋼產(chǎn)量1.4億噸，同比增長11.8%當前產(chǎn)能近1.6億噸，這也意味著未來7年印度將實現(xiàn)鋼鐵產(chǎn)能的翻番而印度當前鋼鐵產(chǎn)業(yè)最大的問題在于，國內(nèi)的煉焦煤數(shù)量少，因此對進口的依賴度高 據(jù)統(tǒng)計，印度已探明的煤炭資源為無煙煤和褐煤1059.79億噸、次煙煤和褐煤50.73億噸，總計1110.52億噸，約占全球煤炭總資源量的10.3％，居世界第5位然而，雖然印度煤炭儲量豐富，但多為動力煤，煉焦煤資源稀少，優(yōu)質低硫主焦煤資源更為匱乏。

爐料

Mysteel：蒙古國煤炭出口印度是否可行？

蒙古國礦產(chǎn)資源相對豐富，煤炭儲量位居世界前列，塔本陶勒蓋煤礦是世界級的礦藏，然而蒙古國煤炭資源雖然儲量巨大，但其開采量僅為275億噸，開采量只占探明儲量的16.93%，蒙古國內(nèi)部工業(yè)產(chǎn)業(yè)薄弱，煤炭開采及自我消化能力較低，煤炭開采出來主要用于出口，現(xiàn)在我國已成為蒙古國最大的煤炭資源進口國據(jù)海關總署最新數(shù)據(jù)顯示，2023年1-10月份中國累計進口煉焦煤8070.89萬噸，同比增長556.29%，進口總量由多到少分別依次是蒙古國、俄羅斯、加拿大、美國、印尼和澳大利亞，占比分別是51.28%、27.12%、8.04%、5.88%、3.79%、2.59%，其中蒙古國、俄羅斯、印尼三國煉焦煤進口量同比增幅明顯，蒙古國煉焦煤進口量更是全年領跑，合計進口4138.63萬噸，同比增長116.28%。

日評

工信部等部門發(fā)布《鋼鐵行業(yè)穩(wěn)增長工作方案》

研究建立煤焦鋼聯(lián)調(diào)聯(lián)控機制支持煉焦煤企業(yè)與焦化、鋼鐵企業(yè)簽訂長期協(xié)議，促進煉焦煤保供穩(wěn)價鼓勵鋼鐵企業(yè)進口優(yōu)質煉焦煤資源 （四）實施龍頭企業(yè)培育行動，提高鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度 10.推進企業(yè)兼并重組鼓勵行業(yè)龍頭企業(yè)實施兼并重組，建設世界一流超大型鋼鐵企業(yè)集團，推動全國鋼鐵產(chǎn)能優(yōu)化布局支持在細分鋼鐵市場中具有主導權的專業(yè)化企業(yè)進一步整合資源，打造鋼鐵產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈鼓勵鋼鐵企業(yè)開展跨區(qū)域、跨所有制兼并重組，改變部分地區(qū)鋼鐵產(chǎn)業(yè)“小散亂”局面。

鋼材

山西焦煤黨委書記趙建澤：當前煤炭市場再次出現(xiàn)大幅震蕩的可能性不大

在28日上午舉辦的全國夏季煤炭交易會上，山西焦煤黨委書記趙建澤在發(fā)表演講時表示，今年以來煤炭市場出現(xiàn)大幅震蕩，更多的是對此前煤價變化的修復，使煤炭價格向正常區(qū)間逐級回歸，一定要理性地看待這一現(xiàn)象，當前煤炭市場再次出現(xiàn)大幅震蕩的可能性已經(jīng)不大趙建澤指出，從供給側看，煉焦煤屬于稀缺資源，占世界煤炭總量不到10%，加之受瓦斯沖擊地壓等自然災害威脅較多，供應水平整體有限據(jù)統(tǒng)計，2023—2027年我國新增煤炭產(chǎn)能約5億噸左右，其中煉焦煤的新增產(chǎn)能只有近8000萬噸左右，占新增產(chǎn)能總量的16.2%。

爐料

【證券日報】焦化行業(yè)將開啟超低排放“大改造”，焦企產(chǎn)能優(yōu)化忙

除焦爐大型化以及干熄焦裝置的普及外，目前焦企還通過搗固煉焦和配煤優(yōu)化、干法熄焦、煤調(diào)濕、負壓蒸餾、焦爐氣凈化與煉焦化工產(chǎn)品的深加工，煉焦煤氣高效利用制甲醇等資源化利用以及煙塵治理和污水處理等先進適用技術的有序集成和創(chuàng)新，推進焦化工藝技術和裝備的升級發(fā)展 相關人士對《證券日報》記者表示：“中國過去幾十年積累了上游煤炭下游煉鋼一系列圍繞高爐冶煉的成熟技術，但也要看到世界先進同行在不斷研發(fā)新的變革性技術，企業(yè)還需不斷創(chuàng)新進步。

媒體報道

Mysteel參考丨2023年蒙古國煉焦煤進口情況推演

一、往年蒙古國煉焦煤進口量回顧 中國作為世界上最大的煤炭生產(chǎn)國和消費國，盡管國內(nèi)煤炭資源儲量相對豐富，但煉焦煤資源儲量相對有限，特別是優(yōu)質主焦煤極為稀缺因而隨著國內(nèi)生產(chǎn)發(fā)展需求，進口煉焦煤資源補充作用愈發(fā)重要 從近五年我國煉焦煤整體進口趨勢來看，2018年-2019年我國進口煉焦煤數(shù)量呈現(xiàn)上升趨勢，2020年受疫情影響進口煉焦煤數(shù)量小幅下滑，2021年受限于國際疫情防控形勢加劇，主要來源國澳大利亞以及蒙古國的煉焦煤進口量大幅縮減，進口煉焦煤總量為近五年最低點。

Mysteel參考

Mysteel: 澳大利亞煤礦調(diào)研活動報告

市場方面，疫情影響煤礦產(chǎn)量基本恢復正常，涉及到煉焦煤礦井少，主要是動力煤煤礦為主，多以長協(xié)訂購，煉焦煤市場零售資源非常有限，價格定價多和指數(shù)掛鉤，禁運之前有近100萬噸的量流向中國 企業(yè)B：每年操作大約700萬噸煉焦煤，總銷售額為10億澳元，新交所所有焦煤紙貨中大約有15-20%的量是該企業(yè)操作的，是世界上最大的操作焦煤紙貨的貿(mào)易商之一，已經(jīng)開始從哥倫比亞的小煤礦購買煉焦煤，儲存在港口，然后出口到亞洲和南美洲，也是哥倫比亞焦煤的最大的出口商之一，制定了全球PCI季度基準價格。

煤焦熱點

焦煤股份發(fā)行股份購買資產(chǎn)獲證監(jiān)會無條件通過，交易規(guī)模達70.42億元

旗下的沙曲一礦、沙曲二礦生產(chǎn)的優(yōu)質主焦煤系世界稀有、國內(nèi)稀缺品種，已注冊“華晉焦煤”品牌，享有“中國瑰寶”之美譽 據(jù)介紹，通過本次重組，焦煤股份實現(xiàn)了優(yōu)質煤炭資源整合，有助于提升企業(yè)的市場話語權、行業(yè)影響力與核心競爭力，鞏固煉焦煤行業(yè)龍頭上市公司地位，進一步提升價值創(chuàng)造能力同時，本次重組有利于減少焦煤股份與集團公司之間的同業(yè)競爭，保護上市公司及中小股東權益，將對資本市場起到積極正面的示范效應。

爐料

郭黎娟：世界焦煤，中國引領

展望煉焦煤中長期走勢，煉焦煤供應長期處于緊平衡狀態(tài)，焦肥煤稀缺表現(xiàn)突出，整體易漲難跌，共識大于分歧，這一狀況貫穿整個十四五和十五五。 十四五后期至十五五，預計全球煉焦煤、焦炭、鋼鐵中的稀缺優(yōu)勢品種理論價格單噸在人民幣3000/4000/5000元級別水平。這一水平，將有利于戰(zhàn)略性稀缺煉焦煤資源的保護性開發(fā)利用和煤焦鋼產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈韌性和安全。

主題大會

山西焦煤：加快5G技術在地面選煤、焦化領域的應用

王宇魁就貫徹落實好此次會議精神提出3點要求：一要提高思想認識提高政治站位，進一步增強“兩個轉型”、全面變革的責任感、使命感和緊迫感，堅持數(shù)實融合、數(shù)智賦能，努力在產(chǎn)業(yè)上破壁、體制上破冰、發(fā)展上破局，為打造具有全球競爭力的世界一流煉焦煤企業(yè)提供新動能、新優(yōu)勢二要形成工作合力聚焦各項工作重點，堅持系統(tǒng)觀念，學習先進經(jīng)驗，加強組織領導，統(tǒng)籌各方資源，強化人才、資金、技術、數(shù)據(jù)等各類保障，高起點謀劃、高標準推進、高質量落實。

爐料

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（9.19-9.23）

【進口煤炭概覽】海運煉焦煤市場弱勢運行據(jù)世界鋼協(xié)統(tǒng)計粗鋼產(chǎn)量數(shù)據(jù)顯示，8月份國際粗鋼產(chǎn)量均在下降，終端需求仍舊疲軟，鋼廠生產(chǎn)積極性不高，對于煉焦煤整體接貨意愿比較低迷，遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報258-260美金/噸，日環(huán)比持平，周環(huán)比漲6-8美金/噸，較今年高價跌410美金/噸左右另外值得注意的是，只有伊朗、印度和中國的粗鋼產(chǎn)量在增，尤其伊朗和印度1-8月份同比均是在增長俄羅斯方面，本周俄羅斯某主流礦山招標，中標價中國CFR周環(huán)比漲9-13美金，影響價格繼續(xù)上漲的原因，一方面是俄方鐵路被征集，遠期到港資源陸續(xù)被延期；另一方面，港口高價成本資源貿(mào)易商不愿低價出，而低價資源基本已售完，整體對于遠期價格形成支撐。

周評

內(nèi)蒙古恒坤化工有限公司確認參加Mysteel2022年中國煤焦鋼產(chǎn)業(yè)大會

主要產(chǎn)品為焦炭、粗苯、焦油、硫銨、焦爐煤氣一期1.2億Nm3/年焦爐煤氣制液化天然氣（LNG）項目于2011年4月1日開工建設，2012年12月底試產(chǎn)成功，投資4.7億元，廠區(qū)占地面積158畝，引進英國Davy公司世界領先技術，項目主要產(chǎn)品為LNG、蒸汽，實現(xiàn)了煉焦煤氣資源利用的新突破，成為世界首家投產(chǎn)的焦爐煤氣制液化天然氣（LNG）項目 二、焦化二期基本情況 恒坤化工二期260萬噸/年搗固焦項目由中冶焦耐（大連）工程技術有限公司總體設計，概算總投資為43.5億元，總體工程共建設4座焦爐，實現(xiàn)2*130萬噸/年焦炭及2*1.2億Nm3/年焦爐煤氣制LNG產(chǎn)能，主要分“焦爐、化產(chǎn)、綜合利用、供配電”四大部分。

日評

Mysteel周報：進口煤炭市場一周概覽（3.7-3.11）

綜上所述，國際終端買家需求旺盛，采購熱情不減，而俄煤作為世界煤炭第二大供應商，出口受到不同程度影響，進一步加劇供應局面，暫時供需緊缺局面暫難緩解，而中國買家多持觀望態(tài)度進口蒙煤受通關抑制，進口通關絕對量仍處低位，整體看，進口煉焦煤市場對國內(nèi)資源補充極其有限

周評

Mysteel盤點：進口煉焦煤市場繼續(xù)偏強運行

綜上所述，國際終端買家需求旺盛，采購意愿繼續(xù)加強，而俄煤作為世界煤炭第二大供應商，出口受到不同程度影響，進一步加劇供應局面，暫時供需緊缺局面暫難緩解，而中國買家多持觀望態(tài)度進口蒙煤受通關抑制，進口通關絕對量仍處低位，整體看，進口煉焦煤市場對國內(nèi)資源補充極其有限

盤點

Mysteel日報：黑色系原燃料價格趨強運行

綜上所述，國際終端買家需求旺盛，采購意愿繼續(xù)加強，而俄羅斯作為世界煤炭第二大供應商，出口受到不同程度影響，進一步加劇供應局面，暫時供需緊缺局面暫難緩解，而中國買家多持觀望態(tài)度進口蒙煤受通關抑制，進口通關絕對量仍處低位，整體看，進口煉焦煤市場對國內(nèi)資源補充極其有限 【鐵合金】8日港口氧化錳礦持續(xù)領漲，天津港澳塊55.6元/噸度，加蓬53.3元/噸度，南非半碳酸38.5元/噸度；欽州港主流澳塊55元/噸度，南非半碳酸38.5元/噸度，加蓬塊52.5元/噸度。

盤點

2022年鋼材價格將呈現(xiàn)前高后低走勢

預計2022年國內(nèi)市場粗鋼消費量在10億噸左右，比2021年的9.9億噸增長1.6% 鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)仍將處于高成本運行態(tài)勢 2022年我國鋼鐵產(chǎn)量將與去年基本相當，但將高于去年下半年隨著世界經(jīng)濟的進一步恢復，海外鋼鐵產(chǎn)量還將繼續(xù)上升，并推動對鋼鐵原料的需求，而國際主要礦石供應商新增產(chǎn)量有限，全球鐵礦石供求關系總體偏緊 2022年我國煤炭供應將有所緩解，煉焦煤進口有望恢復增長，為焦炭產(chǎn)能釋放提供了資源保障。

鋼材