Mysteel參考丨印尼出口風波對中國動力煤擾動有限

印尼作為全球煤炭第一大出口國，在全球煤炭海運市場中有著不言而喻的重要地位進入2025年，在經(jīng)歷全球氣候變暖、能源品價格重心下移及煤炭高庫存，全球煤炭市場表現(xiàn)低迷，煤價進入持續(xù)的下跌行情，并跌至2021上半年水平雖然已簽訂合同的稅額由礦方承擔，但由于新舊定價方式存在一定價差，且市場習慣短期較難改變，在未來實施中仍存在不確定性 三、高庫存壓力 動力煤價格繼續(xù)走弱 近幾年來，中國進口動力煤呈逐年增長趨勢，且在2024年創(chuàng)下新高，全年進口動力煤4.05億噸，同比增長15%；主要來自印尼、澳大利亞、俄羅斯、蒙古國、菲律賓、哥倫比亞等國家，分別占比59%、18%、12%、6%、2%、2%。

Mysteel參考

Mysteel：供應能力加強 需求邊際下降——2024年煉焦煤在保供和雙碳政策約束下的價格展望

雖然從價差看，澳煉焦煤與國內(nèi)低硫主焦煤價差有些邊際改善，但在我國暫緩澳煤進口的時間內(nèi)，澳洲將出口轉(zhuǎn)向印度等地，短期格局難以改變 印度、印尼未來將成為焦煤進口大國印尼除生產(chǎn)動力煤以及少量氣煤外，幾乎無其他焦煤產(chǎn)能當前印尼共計約2000萬噸焦化產(chǎn)能，對焦煤的需求快速增長，同時在印尼運營焦化廠的大多為中國企業(yè)（青山、南鋼、旭陽等），上述企業(yè)在今年也開始向印尼海運焦煤另外印度鋼鐵產(chǎn)能正處于快速擴張期，截至2022年底，印度粗鋼產(chǎn)能1.57億噸、產(chǎn)量1.25億噸，產(chǎn)量同比增長2.93%，全球占比為6.6%，排名第二，成為全球鋼鐵市場重要的參與者，并且根據(jù)該國規(guī)劃，未來十年鋼鐵產(chǎn)能將翻倍，且以長流程為主，同樣有強勁的焦煤需求。

觀點

趙建國：科學求發(fā)展 穩(wěn)健贏未來

最近兩年世界風云變幻，氣候變化和地緣政治正在重構(gòu)世界能源版圖并重塑整個世界。能源的生產(chǎn)端和消費端都在劇變，全球貿(mào)易秩序也在經(jīng)受挑戰(zhàn)，世界正面臨百年未有之大變局，前所未有的不確定性。在他看來，在不確定性中探索確定性，是我們能做的最有意義的事情。

2023中國國際煤炭貿(mào)易大會

Mysteel：AMC上海敖仕海運有限公司榮獲“2022年度中國鎳鉻不銹鋼優(yōu)質(zhì)倉儲物流服務商”

AMC敖仕海運作為專業(yè)中國不銹鋼產(chǎn)業(yè)鏈海運及綜合物流海運服務商，為整個不銹鋼產(chǎn)業(yè)鏈和新能源產(chǎn)業(yè)鏈及電廠水泥廠提供多貨種、多航線、多船型的綜合國際海運和全方位物流服務，不銹鋼產(chǎn)業(yè)鏈運輸貨物涵蓋鎳礦、動力煤、無煙煤、蘭炭、焦炭、鎳鐵、鋼坯、鋼卷等各種原材料和產(chǎn)成品以及建廠物資，新能源產(chǎn)業(yè)鏈運輸貨物包括高冰鎳、氫氧化鎳、硫磺等各種原材料和產(chǎn)成品以及建廠物資，業(yè)務范圍涵蓋全球海運以及印尼本地海運。

不銹鋼企業(yè)推薦

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(3.27 - 4.2)

本周各主要煤炭發(fā)運國發(fā)運量普降，美國降幅最大，為32.1%，俄羅斯緊隨其后，為30.1%占比最大的印尼降幅與全球發(fā)運降幅相仿，為12.7%四月份印尼雨季接近尾聲，南半球澳大利亞，南非雨季拉開序幕海運發(fā)貨易受暴雨天氣影響，碼頭開閉受天氣影響較大因此，本周有可能拉開一個海運供給下降的小序幕 本周總體看全球煤炭價格出現(xiàn)分化態(tài)勢，煉焦煤價格依舊走下跌態(tài)勢，而動力煤部分地區(qū)價格企穩(wěn)。

澳洲發(fā)運

Mysteel：進口澳煤發(fā)運量持續(xù)回升 價格優(yōu)勢明顯

近日有市場消息稱，中國將允許所有國內(nèi)企業(yè)進口澳大利亞煤炭此消息意味著進口澳煤將不再受限，對動力煤市場或有一定積極影響 據(jù)Mysteel全球海運煤炭周報顯示，本周（3.6-3.12）澳大利亞煤炭發(fā)運總量為568萬噸，發(fā)往中國65.6萬噸，環(huán)比增長152%；中國到岸澳煤共計81.6萬噸，環(huán)比下降14.6% 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 據(jù)悉，當前華南港口已有澳洲動力煤陸續(xù)通關(guān)，價格相較國內(nèi)北方港口同熱值約有150元的價差，且煤質(zhì)優(yōu)良，一定程度上帶動貿(mào)易商采購興趣。

煤焦熱點

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(2.6 - 2.12)

以較高的差距低于近五年來的同期水平 根據(jù)Mysteel煤焦與空間數(shù)據(jù)事業(yè)部全球貨船實況監(jiān)測，本周有三艘動力煤運煤船從紐卡斯爾出發(fā)，基于海運貨流監(jiān)測大數(shù)據(jù)模型分析，駛向中國汕尾（預計7.56萬噸）、東莞（預計7.33萬噸）和防城港（預計13.48萬噸）。

澳洲發(fā)運

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(12.5 - 12.11)

印尼煤炭在這輪全球上漲過程中較長時間處于下跌趨勢，當下到達支撐面，本周據(jù)印尼能礦部官網(wǎng)信息，印尼12月動力煤基準價格（BHA）設定為281.48美元/噸，較上月下調(diào)26.72美元/噸 海運價格方面，大型貨運輪船本周齊漲，海岬型海運價格漲幅最大，二周前漲幅度最高，為35.7%，上周回調(diào)降低5.8%。

澳洲發(fā)運

Mysteel：寒潮來襲 國際市場動力煤開始回溫

回顧11月，上旬因全球溫度同比升高，需求不及預期，煤價承壓下行；后隨寒潮來襲，天然氣價格上漲，加之澳洲雨季、南非鐵路中斷供應受限，海運煤價開始反彈 再來看中國市場，11月中國進口動力煤價格呈倒V型走勢，中旬為價格低谷，而后開始回調(diào)。

煤焦熱點

Mysteel月報：12月動力煤市場煤價或仍將震蕩運行

上旬全球氣溫同比偏高，國內(nèi)外市場需求疲軟，另進口動力煤貨盤較多，市場參與者對后市看法悲觀，低價出貨意愿增強，煤價承壓下行；下旬隨著寒潮來襲，終端電廠招標頻繁，拿貨數(shù)量增多，疊加澳洲雨季、南非鐵路中斷供應受限，海運煤價開始反彈目前市場流通貨盤減少，沿海電廠的采購集中于印尼低卡煤，由于印尼中高卡煤性價比不及內(nèi)貿(mào)煤價，因此對其采購積極性不高，沿海電廠的接貨意愿不高現(xiàn)印尼Q3800FOB報價91美金/噸 二、供應方面 據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，10 月份全國規(guī)模以上企業(yè)原煤產(chǎn)量 3.7億噸，同比增長 1.2%，增速比上月回落 11.1個百分點，日均產(chǎn)量 1194 萬噸；1-10 月份全國規(guī)模以上企業(yè)累計原煤產(chǎn)量 36.9 億噸，同比增加 3.7 億噸、增長10.0%。

月評

2022中國煤焦進出口市場年會干貨匯總

下面為大家奉上的精彩干貨，看重量級專家如何對宏觀經(jīng)濟以及煤焦進出口市場進行全方位、多角度的深入解讀，助力煤焦鋼產(chǎn)業(yè)鏈參與者布局未來。

主題大會

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運數(shù)據(jù)(11.7 - 11.13)

煉焦煤在持續(xù)一段時間的上漲行情之后，本周開始與動力煤同向滑落國際海運漲跌互現(xiàn)，以好望角型這類運載量較大的船型為代表，運費上漲2-周個百分點裝載量較小的船只運費下降3-4個百分點印尼到中國海運價格延續(xù)上周態(tài)勢，普遍下降 二、全球主要煤炭發(fā)運國家 （1）印尼 本期印尼總發(fā)運量582.4萬噸，環(huán)比降6.4%。

澳洲發(fā)運

Mysteel：8月份中國進口動力煤總量創(chuàng)年內(nèi)新高

導語：回顧八月國際市場，隨歐盟對俄煤正式禁運，加之極端高溫席卷歐洲大陸，全球煤炭需求持續(xù)上升，海運煤炭價格繼續(xù)高位盤桓中國市場受主產(chǎn)地降雨、疫情擾動，煤礦開工率下降，而燃煤電廠日耗持續(xù)高位，水電補充作用不足，對煤炭需求迫切此背景下，進口煤市場如何演繹？本文將展開敘述 一、需求端增加采購力度，進口煤數(shù)量創(chuàng)下新高 據(jù)國家統(tǒng)計局發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2022年8月份進口動力煤數(shù)量為2176.9萬噸，環(huán)比增長38.2%；1-8月份進口動力煤總量為1.22億噸，同比下降24.2%。

煤焦熱點

扭虧為盈，兗煤澳洲半年凈賺83億

兗礦澳洲稱，2022上半年由于亞洲能源供應短缺，印尼限制煤炭出口，俄烏危機與能源制裁，煤炭價格持續(xù)上升至創(chuàng)紀錄水平國際煤炭貿(mào)易需要更多時間調(diào)節(jié)，動力煤價格可能于2022年余下期間得到良好支撐且可能延續(xù)至2023年 此外，公司預期澳大利亞占全球海運動力煤市場的份額將由2022年的21.4%逐步增加至2050年的約28.5%，并將繼續(xù)作為優(yōu)質(zhì)煤主要來源地 據(jù)信達證券研究顯示，兗煤澳洲坐擁澳洲頂級煤炭資產(chǎn)，將充分受益于本輪全球能源大通脹形勢。

爐料

Mysteel：5月份中國進口動力煤數(shù)量環(huán)比下降19.3%

數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 二、進口動力煤總額同比激增61.9% 受地緣沖突影響，全球性能源緊張，導致海運煤價高位震蕩5月份進口動力煤總金額19.1億美金，同比增長61.9%；印尼能礦部將5月份印尼動力煤標桿價調(diào)整至275.64美金/噸，環(huán)比下降4.4%，與上月相比雖有所回落，但仍處于高位水平。

煤焦熱點

克拉克森研究：全球航運市場中國影響力

LNG動力被認為航運綠色轉(zhuǎn)型的過渡燃料，在未來十年將是主要的解決方案另外替代燃料中還有LPG，甲醇、氨、生物燃料等燃料類型目前中國船隊運力中有47艘船舶使用替代燃料，另有71艘新船訂單將使用替代燃料 海運能源轉(zhuǎn)型 當前全球海運貿(mào)易中，能源板塊（包括原油、成品油、動力煤、液化天然氣和石油氣）占據(jù)所有海運貿(mào)易量的36%。

船舶

Mysteel快訊：懷特黑文四季度原煤產(chǎn)量同比下降37% South 32四季度冶金煤產(chǎn)量同比下降24%

2021年第四季度的煤炭平均價格為211美元/噸，而2020年第四季度為86 美元/噸 懷特黑文的首席執(zhí)行官兼董事總經(jīng)理Paul Flynn表示：“煤炭價格在第四季度繼續(xù)保持在有吸引力的水平，并且鑒于強勁的潛在需求和持續(xù)的供應中斷，在不久的將來煤炭價格仍會受到良好的支撐” 2022 年，全球對海運動力煤的需求依然保持強勁，這一背景下，澳大利亞和印度尼西亞的供應受限導致動力煤價格再次飆升。

快訊

2022年初鐵礦石價格或?qū)⒄鹗幭滦?/a>

2021年鐵礦石市場震蕩，初判2022年初難見起色

不過，一些業(yè)內(nèi)人士認為，預測2022年初鐵礦石市場行情走勢，還需關(guān)注成品油、燃料油、動力煤市場、海運市場行情變化對鐵礦石市場價格的影響2021年，全球石油、天然氣、成品油、煤炭、電力等能源供應緊張，庫存低位，價格普遍大幅上漲，平均同比漲幅超過30%，有些能源產(chǎn)品價格成倍或數(shù)倍上漲，致使從海運到陸運所有運輸成本大幅提高運力缺口加大，海洋運輸供求關(guān)系緊張，運費飆升。

爐料

Mysteel快訊：韓國將在冬季暫停8至16座燃煤電廠 北昆士蘭三港10月煤炭出口環(huán)比增長9.94%

數(shù)據(jù)顯示，1-10月印度動力煤進口量為11929萬噸，同比下降5.63% 該國10月份從印度尼西亞進口了大部分動力煤，為518萬噸，同比下降52.05%，而從澳大利亞進口的動力煤則增長110%至257萬噸 今年的海運煤炭價格上漲，抑制了印度的購買欲望，盡管該國自8月底以來面臨著電廠低庫存的巨大壓力 由于全球價格迅速下跌，印度自10 月底以來加大了對海運煤的采購力度。

煤焦熱點